Аналитики считают, что рекордный рост акций Apple означает начало нового цикла роста, основанного на искусственном интеллекте, а не его завершение. Акции Apple выросли на 55% по сравнению с апрелем, а рыночная стоимость выросла на 1,4 триллиона долларов. Возрождение Apple обусловлено прочными фундаментальными факторами: растущим спросом на iPhone 17, длительным многолетним циклом обновлений и устойчивым прогрессом в интеграции искусственного интеллекта в экосистему продуктов компании.

Факты свидетельствуют о том, что этот рост вызван не просто эйфорией, а частью структурной переоценки роли Apple в развивающейся экономике искусственного интеллекта, хотя краткосрочные технические показатели указывают на период охлаждения, а затем следующий рост.

Ключевые выводы

• Рост продаж iPhone 17 с апреля составил 1,4 триллиона долларов, чему способствовали оптимизм в сфере искусственного интеллекта и продажи iPhone 17.
  
• Переход Loop Capital на покупку с целевым показателем 315 долларов США (рост на 25%).
  
• RSI приближается к зоне перекупленности, что свидетельствует о возможной консолидации в ближайшей перспективе.
  
• Криптоактивы, связанные с искусственным интеллектом, такие как FET и AGIX, демонстрируют коррелирующие скачки объемов с ростом акций Apple.
  
• Институциональная ротация акций и цифровых активов, ориентированных на искусственный интеллект, подчеркивает более широкий переход к рискам.
  

Рыночная капитализация Apple: рост на 1,4 триллиона долларов

Рост продаж Apple в 2025 году был исключительным. С апреля рыночная стоимость компании выросла на 1,4 триллиона долларов, достигнув нового исторического максимума и вернув себе позиции одной из самых влиятельных акций мира. Последнее повышение цен последовало за переходом Loop Capital с позиции «держать» на «покупать». Аналитики повысили целевую цену с 226 до 315 долларов, что является самым высоким показателем на Уолл-стрит.

Loop отметила высокие продажи iPhone 17: в третьем квартале 2025 года было продано 56,5 миллиона экземпляров, что превзошло ожидания. Компания также прогнозирует три рекордных года поставок iPhone подряд — с 2025 по 2027 год, что подтверждает идею о том, что Apple находится на пороге долгожданного цикла обновлений и внедрения новых моделей, основанных на усовершенствованном искусственном интеллекте дизайне и производительности.

Технология искусственного интеллекта Apple как катализатор

Рост Apple совпадает с растущим доверием рынка, основанным на искусственном интеллекте. Аналитики считают экосистему Apple важнейшим связующим звеном между потребителями и устройствами на базе искусственного интеллекта — от грядущего «телефона с искусственным интеллектом» до новых инструментов машинного обучения на устройствах, интегрированных в iOS.

Рыночная капитализация компании сейчас выросла до 3,89 триллиона долларов, обогнав Microsoft и став второй самой дорогой компанией в мире после Nvidia. Институциональные инвесторы считают, что развитие Apple в сфере искусственного интеллекта свидетельствует о том, что технология переходит от ажиотажа к массовому внедрению, особенно в аппаратном обеспечении и потребительских интерфейсах.

Технический анализ акций Apple

Технически, от Apple RSI приближается к уровню перекупленности, что позволяет предположить возможность краткосрочной консолидации. Поддержка остается стабильной вблизи апрельского минимума, в то время как сопротивление находится в районе целевой цены в 315 долларов.

На момент написания статьи акции Apple находились в режиме ценообразования, и на дневном графике наблюдался бычий настрой. Поддержку оптимистичному настроению также оказывает рост индекса RSI выше средней линии около 60. Однако в верхней части последней свечи формируется фитиль, что указывает на некоторое давление со стороны продавцов. Если продавцы продолжат заявлять о себе, цены могут вырасти уровни поддержки около 244,15 долларов с дополнительной поддержкой в районе 225,20 и 201,80 долларов.

Трейдеры, использующие Дерив Трейдер может отслеживать такие уровни с помощью встроенных инструментов технического анализа или перекрестной проверки потенциала прибыль и результаты убытков с использованием Deriv's торговые калькуляторы.

Торговля искусственным интеллектом Apple Momentum на платформах Deriv

Для трейдеров, желающих извлечь выгоду из развития искусственного интеллекта Apple, платформа MT5 от Deriv предоставляет гибкий доступ как к краткосрочным, так и к долгосрочным стратегиям.

• Моментуальная торговля: Индикаторы MACD и RSI на Deriv MT5 помогают подтвердить модели продолжения бычьего настроя. Когда RSI держится выше 50, а цена остается выше 20-дневного значения EMA, трейдеры могут рассмотреть возможность открытия длинных позиций с уровнями стоп-лосса ниже ключевой поддержки.
  
• Торговля диапазоном: Если Apple консолидирует позиции между 244 и 315 долларами, трейдеры, торгующие краткосрочными сделками, могут обратить внимание на отскок цен от зон поддержки. Deriv Trader предлагает упрощенные типы контрактов, которые позволяют трейдерам получать выгоду как от роста, так и от падения цен в определенных диапазонах.
  
• Управление позициями: Торговые калькуляторы Deriv оценивают маржинальные требования, потенциальную прибыль и пип стоимость перед совершением сделок.
  

Межрыночная волна: акции и криптовалюта

Рост популярности искусственного интеллекта Apple может повлиять на другие рынки. Трейдеры отмечают рост активности криптопар, связанных с искусственным интеллектом, таких как FET/USDT, которые часто отслеживают схожие модели настроений в сфере искусственного интеллекта.

Эта растущая корреляция говорит о том, что эффективность Apple становится барометром для более широкой торговли искусственным интеллектом. Резкие скачки объемов токенов AAPL и AI часто происходят одновременно, что отражает оптимизм рынка в отношении темы искусственного интеллекта. Для активных трейдеров циклы RSI от Apple могут даже послужить первым сигналом к переходу на децентрализованный искусственный интеллект актив.

Институциональное доверие и ротация капитала

Рост Apple на 1,4 триллиона долларов — это больше, чем просто оценка стоимости, это символ институциональной убежденности в долгосрочной прибыльности искусственного интеллекта. Управляющие фондами перераспределяют капитал из оборонных секторов в быстрорастущие возможности искусственного интеллекта, как в акции, так и в цифровые активы.

По мнению аналитиков, этот импульс распространяется на криптовалютные ETF и токены с большой капитализацией, такие как Биткойн и Ethereum, приток инвестиций в которые часто отражает изменения в настроениях на акции технологических компаний. В результате возникла тенденция к увеличению рисков между активами, а результаты деятельности Apple послужили поводом для возобновления оптимизма как на традиционных, так и на децентрализованных рынках.

Инвестиционные последствия

Для инвесторов рекордный рекорд Apple подтверждает ее роль в качестве краеугольного камня экономики искусственного интеллекта. Трейдеры, торгующие акциями, могут искать точки входа в зоны консолидации, а участники рынка криптовалют могут использовать динамику цен Apple в качестве индикатора настроений в отношении цифровых активов, связанных с искусственным интеллектом.

Независимо от того, заработает ли Apple 315 долларов или приостановит перезагрузку, ее рост символизирует растущую уверенность рынка в искусственном интеллекте как следующем двигателе структурного роста, объединяющем Уолл-стрит и Web3 в рамках одной ускоряющейся тенденции: борьбы за будущее интеллекта.

Цены на нефть упали до самого низкого уровня за последние пять месяцев, и данные, а также данные аналитиков свидетельствуют о том, что существенное восстановление цен до 65 долларов за баррель маловероятно, если мировой спрос не восстановится. Несмотря на возобновление политических усилий по ограничению поставок российской сырой нефти и ужесточению санкций, избыточное предложение и умеренное потребление приводят к увеличению предложения на рынке. Нефть марки WTI в настоящее время торгуется около 58 долларов, а нефть марки Brent — около 62 долларов. Обе марки с трудом набирают обороты из-за роста запасов и подготовки трейдеров к замедлению роста.

Ключевые выводы

• WTI торгуется в районе 58,00—59,00 долларов, а Brent — на уровне 62,00 долларов, что является минимальным показателем за пять месяцев.
  
• Обещание Индии прекратить импорт российской сырой нефти и давление США на Китай могут немного сократить поставки.
  
• Великобритания ввела санкции против новых российских нефтяных активов и танкеров, что еще больше усложняет мировую торговлю.
  
• Добыча нефти в странах ОПЕК+ растет, поскольку страны-члены сокращают объемы добычи, в то время как добыча сланцевой нефти в США остается рекордной.
  
• МЭА прогнозирует положительное сальдо в 3 млн баррелей в сутки к 2026 году, что станет самым большим с 2020 года.
  
• Bank of America прогнозирует, что средняя цена на нефть марки Brent составит 64 доллара в четвертом квартале 2025 года и 56 долларов в 2026 году, что означает ограниченный потенциал восстановления.
  
• Техническая поддержка WTI находится в районе 58,25 долларов, а сопротивление — 65,61—70 долларов.
  

Политическое давление и рыночная инерция

После нескольких недель стабильного снижения цены на нефть в начале азиатских торгов ненадолго восстановились, чему способствовали новые геополитические новости. Президент США Дональд Трамп объявил, что премьер-министр Индии Нарендра Моди согласился прекратить импорт российской нефти, что стало символической победой Вашингтона в кампании по ограничению доходов Москвы от энергоносителей. Трамп добавил, что в следующий раз он попытается оказать давление на Китай с целью сокращения импорта. В случае успеха этот шаг может ограничить поставки российской нефти со скидкой, что снизит мировые поставки.

Тем временем Великобритания ввела новые санкции против двух крупнейших российских нефтяных компаний, «Лукойла» и «Роснефти», а также 44 танкеров «теневого флота», подозреваемых в содействии Москве в обходе ценовых ограничений стран Большой семерки. Эти меры включают замораживание активов, директорские запреты и ограничения на британские услуги, что затрудняет транспортировку нефти Россией по альтернативным судоходным сетям.

Несмотря на эти политические события, реакция рынка была скромной. Трейдеры по-прежнему скептически относятся к тому, что одна дипломатия может компенсировать растущие признаки избытка предложения. Согласно данным API, запасы бензина в США выросли на 7,36 миллиона баррелей за неделю, закончившуюся 10 октября, а запасы бензина выросли почти на 3 миллиона баррелей. Запасы дистиллятов, включая дизельное топливо, сократились на 4,79 миллиона баррелей, что свидетельствует о стабильном потреблении транспортного топлива, но этого недостаточно для изменения общей тенденции.

Рост добычи ОПЕК+ ошеломляет рынок

Международное энергетическое агентство (МЭА) пересмотрело свои прогнозы поставок нефти на 2025 и 2026 годы в сторону повышения, что отражает более быстрое сокращение добычи в странах ОПЕК+ и устойчивый рост добычи со стороны производителей, не входящих в ОПЕК. В настоящее время ожидается, что мировое предложение вырастет на 3 млн баррелей в сутки в 2025 году и на 2,4 млн баррелей в сутки в 2026 году благодаря двум ключевым факторам:

1. Расширение ОПЕК+: Саудовская Аравия, Ирак и ОАЭ увеличили добычу, и с сентября они в совокупности увеличили добычу почти на 400 000 баррелей в день благодаря отмене предыдущих сокращений.
   
   
2. Рост добычи в странах, не входящих в ОПЕК: Соединенные Штаты, Бразилия, Канада и Гайана продолжают наращивать добычу, при этом добыча в США достигла рекордных 13,58 млн баррелей в сутки. Этот рекордный уровень был достигнут, несмотря на значительное сокращение числа действующих буровых установок благодаря повышению эффективности добычи сланцевой нефти, увеличению протяженности буровых скважин и завершению строительства пробуренных, но незавершенных скважин (DUC).
   

Такие агрессивные темпы производства подталкивают рынок к тому, что МЭА называет «постоянным положительным сальдо». Мировые запасы в августе выросли до 7,9 миллиарда баррелей, что является самым высоким показателем с 2021 года, а объем «нефти на воде» в сентябре вырос на 102 миллиона баррелей из-за роста экспорта из стран Ближнего Востока и Америки.

МЭА заявляет, что рост мирового спроса на нефть замедляется

Что касается спроса, то МЭА ожидает гораздо более медленного восстановления. По прогнозам, спрос на нефть вырастет всего на 680 000 баррелей в сутки в 2025 году и на 700 000 баррелей в сутки в 2026 году, что примерно на 20 000 баррелей в день ниже предыдущего прогноза. Это менее половины темпов роста, прогнозируемых ОПЕК, которая ожидает роста на 1,29 млн баррелей в сутки в следующем году.

Слабость сосредоточена в крупных экономиках, где доверие потребителей остается низким, инфляция снизила покупательную способность, а промышленное производство снизилось. В Китае дефляционное давление и затяжной спад рынка недвижимости продолжают оказывать давление на потребление энергии. Возобновление торговой напряженности между США и Китаем, включая повышение тарифов и портовых сборов, может еще больше снизить производственную активность и спрос на грузовые перевозки.

Консервативная позиция МЭА резко контрастирует с оптимизмом ОПЕК. В то время как ОПЕК считает, что развивающиеся рынки будут поддерживать спрос на транспортное топливо, МЭА ожидает, что переход на возобновляемые источники энергии и повышение эффективности приведут к замедлению общего потребления. В результате модели агентства теперь прогнозируют значительное положительное сальдо к середине десятилетия, если предложение не будет ужесточено.

Прогноз добычи нефти ОПЕК: предупреждение о перенасыщении на 2026 год

В октябрьском отчете МЭА о рынке нефти предупреждалось, что мировое предложение нефти может превысить спрос почти на 4 миллиона баррелей в сутки в 2026 году, что больше, чем избыточное предложение в эпоху пандемии, из-за которого цены в 2020 году упали ниже 40 долларов. В основе этого сценария лежат продолжающийся рост ОПЕК+, высокие объемы добычи в странах, не входящих в ОПЕК, и медленное восстановление промышленности на ключевых рынках.

Недавнее падение цен на нефть Brent ниже 66 долларов и падение цены на нефть WTI до 58 долларов отражают опасения инвесторов, что рынок может не справиться с растущим предложением даже при рекордных объемах нефтепереработки. Нефтеперерабатывающие заводы перерабатывают около 85,6 млн баррелей в сутки, но большинство аналитиков сходятся во мнении, что такой уровень производительности невыносим, если мировые запасы продолжат расти.

Если прогнозируемое положительное сальдо оправдается, Brent может протестировать диапазон 50,00—55 долларов, а нефть WTI может стабилизироваться на уровне 55—60 долларов, если добыча не замедлится или спрос не вырастет.

Геополитические факторы могут замедлить падение

Политический риск остается ключевой переменной, которая может временно поддержать цены. Санкции против России и Ирана продолжают ограничивать производство продукции двух крупнейших мировых экспортеров. Стратегические запасы сырой нефти в Китае в целях обеспечения энергетической безопасности также привели к поглощению избыточных запасов баррелей в начале этого года, что смягчило тенденцию к снижению цен. Кроме того, дипломатическая кампания администрации Трампа по оказанию давления на Индию, Китай и Японию с целью сокращения российского импорта может со временем привести к ужесточению ситуации на рынке, если эти обязательства приведут к фактическим торговым ограничениям.

Однако рынок уже видел подобные объявления и раньше, и трейдеры ждут ощутимых доказательств сокращения предложения. Банк Америки рассчитывает на краткосрочную перспективу волатильности учитывая эти события, но при этом базовый уровень цены на нефть марки Brent составляет менее 50 долларов, если спрос со стороны Китая продолжит снижаться или если Вашингтон повысит тарифы на Пекин.

Технический анализ цен на нефть

С технической точки зрения нефть марки WTI тестирует значительный уровень поддержки в районе 58,25 долларов. Устойчивое снижение этого порога может привести к росту цен на 55,00 — 57 долларов, а восстановление может достичь 65,61 долларов, а затем до 70 долларов при условии сохранения динамики покупательской активности. Текущие объемы торгов свидетельствуют о том, что продавцы по-прежнему доминируют, но если геополитические новости повлекут за собой возобновление покупок, восстановление экономики в краткосрочной перспективе все еще возможно.

Поддержку прогнозу потенциального восстановления экономики оказывает влияние на снижение цен до нижней полосы Боллинджера, что указывает на условия перепроданности. RSI направление вверх к средней линии также свидетельствует о наращивании темпов покупки.

Торговля волатильностью цен на нефть с Deriv

Колебания цен на нефть создают возможности для трейдеров, стремящихся воспользоваться краткосрочной волатильностью или хеджировать долгосрочные риски. На Дерив MT5, вы можете торговать WTI и Brent CFD с доступом к передовым инструментам построения графиков, гибкому кредитному плечу и настраиваемым индикаторам для отслеживания динамики цен и уровней поддержки/сопротивления.

В периоды повышенной неопределенности, таких как рост предложения ОПЕК+ или рост запасов в США, трейдеры могут управлять рисками с помощью стоп-лосс и функции получения прибыли, доступные на Deriv MT5. Для более точного планирования позиций используйте Deriv торговый калькулятор для оценки поле, стоимость пункта и потенциальная прибыль до выхода на рынок.

Чтобы узнать больше о таких сырьевых товарах, как нефть, ознакомьтесь с нашими руководство по торговле сырьевыми товарами.

Инвестиционные последствия

Рынок предполагает повышенный риск снижения цен в среднесрочной перспективе для инвесторов. Если политические новости или новые санкции повлекут за собой кратковременный рост цен, то, возможно, откроются возможности для краткосрочных тактических покупок в районе 61,00-62,00 долларов. Однако в целом прогноз остается «медвежьим»: цены, вероятно, окажутся ниже 70,00—75,00 долларов

Производители дешевых сланцевых месторождений и американские операторы сланцевой нефти могут выдержать снижение цен благодаря повышению эффективности, в то время как морские и дорогостоящие проекты могут столкнуться с сокращением рентабельности. Нефтеперерабатывающие компании могут сохранить относительную изоляцию, извлекая выгоду из более дешевого сырья и высоких объемов переработки даже в условиях низких цен.

‍

Рекордный рост цен на золото, превышающий 4100 долларов за унцию, говорит о том, что спрос на безопасные гавани еще не исчерпан, но вскоре импульс может подвергнуться первому реальному испытанию. После непрекращающегося роста, вызванного торговой напряженностью, политическими потрясениями и потоком покупок со стороны центральных банков, теперь возникает вопрос: является ли рост цен на золото до 4500 долларов следующим этапом структурного бычьего рынка или исчерпанием слишком далекого и слишком быстрого тренда.

Ключевые выводы

• Золото подорожало почти на 60% в 2025 году, впервые превысив отметку 4200 долларов за унцию на фоне возобновления торговой напряженности между США и Китаем и неприятия рисков во всем мире.
  
• Рост совпал с высокими показателями фондового рынка, что свидетельствует о переходе от динамики, вызванной страхом, к росту ликвидности.
  
• Спрос со стороны центральных банков остается краеугольным камнем роста, а также приток средств ETF и хеджирование инвесторов от инфляции и девальвации валюты.
  
• Deutsche Bank предупреждает, что рост цен на золото «достиг пика тренда», что говорит о возможной фазе консолидации.
  
• Несмотря на завышенные оценки, Goldman Sachs, Société Générale и JPMorgan прогнозируют дальнейший рост — целевые показатели составят 5000 долларов за унцию.
  
• Ослабление геополитической напряженности или повышение реальной доходности могут спровоцировать краткосрочный спад, но долгосрочные фундаментальные показатели остаются благоприятными.
  

Рекордный рост цен на золото и рост числа убежищ

Рост цен на золото до 4100 долларов стал переломным моментом для этого драгоценного металла и укрепил его позиции в качестве одного из самых прибыльных активов 2025 года. Недавний рост был вызван возобновлением напряженности в отношениях между США и Китаем после того, как обе страны объявили о введении новых портовых сборов при перевозке грузов, что перечеркнуло ожидания о потеплении торговли.

Эта новость вновь пробудила воспоминания о предыдущих вспышках торговой войны и подстегнула интерес к традиционным средствам хеджирования, таким как золото. Цена на металл, которая снизилась с прежнего исторического максимума в 4180 долларов, быстро восстановила свои позиции в районе 4090 долларов, а затем упала до 4125 долларов во время европейской сессии. Фьючерсы даже ненадолго превысили 4200 долларов, что стало исторической вехой для рынков слитков.

Золото продолжает расти на фоне снижения индексов геополитических рисков

Помимо опасений по поводу торговли, рост был вызван политической нестабильностью в ключевых экономиках. Франция потеряла премьер-министра всего через день после назначения его кабинета, правительство США приостановило работу правительства на длительный срок, а Япония приняла решение назначить премьер-министра, выступающего за стимулирование экономики и призывающего снизить процентные ставки. Каждое событие способствовало повышению привлекательности золота как инструмента глобального хеджирования рисков, несмотря на продолжающийся рост акций. Эта аномалия указывает на нечто большее, чем простое неприятие рисков.

Золото продолжает расти на фоне снижения неопределенности

Корреляция между золотом и акциями: почему оба рынка растут вместе

Что делает этот всплеск золота необычным, так это его параллельный рост с мировыми акциями. Обычно золото процветает, когда инвесторы напуганы, а акции падают. Но в 2025 году оба показателя выросли вместе, что свидетельствует о том, ликвидность а денежно-кредитная политика, а не паника, являются движущей силой потоков.

Возобновленный цикл смягчения Федеральной резервной системы сыграл центральную роль в этом изменении. После аналогичного шага, предпринятого в сентябре, рынки ожидают еще одного снижения ставки на 25 базисных пунктов в конце этого месяца.

Ожидается, что в предстоящем выступлении председателя ФРС Джерома Пауэлла в Национальной ассоциации экономики бизнеса будет признана проблема ограниченности данных из-за продолжающегося закрытия правительства, но инвесторы уже прогнозируют более низкие цены на будущее.

Такая ситуация с низкими ставками делает золото — недоходный актив — сравнительно более привлекательным, особенно в условиях снижения реальной доходности и повышения инфляционных ожиданий. Сочетание снижения стоимости заимствований и политической нестабильности во многих регионах привело к росту спроса на физическое золото, ETF и другие активы, привязанные к золоту актив.

Чувство безопасного убежища: новая эра или пик эйфории?

Крупные инвестиционные банки разделяют убежденность и осторожность.

• Goldman Sachs прогнозирует рост еще на 20% к концу 2026 года, что обусловлено сохраняющейся инфляцией и постоянными геополитическими трениями.
  
• Société Générale называет рост цен до 5000 долларов за унцию «все более неизбежным», ссылаясь на структурный спрос со стороны центральных банков.
  
• JPMorgan считает, что золото является одним из «самых убедительных мнений в отношении разных активов».
  

Однако этот почти повсеместный бычий настрой сам по себе может стать предупреждением. Deutsche Bank утверждает, что рост цен, возможно, «достиг пика тренда». Их анализ показывает, что текущая фаза тренда на золото продолжается уже 29 дней, что намного дольше среднего 19-дневного восходящего тренда последних лет. Банк не предвидит немедленной коррекции, но отмечает, что инвесторы замедляют покупки, сигнализируя об усталости.

Между тем, HSBC предупреждает, что если политическая или военная напряженность ослабнет в 2026 году, цены на золото могут потерять тенденцию к росту. Это не обязательно означает резкое изменение курса, но по мере снижения бычьих настроений возрастает вероятность перехода к нейтральной или боковой фазе.

Покупка золота центральными банками: отключитесь от фундаментальных факторов

Рост цен на золото начал опережать традиционные факторы. Исторически сложилось так, что падение реальных процентных ставок и растущие геополитические риски в основном объясняют силу золота. Но несмотря на снижение индексов неопределенности и укрепление доллара США, цены на золото так и не возобновились.

JPMorgan объясняет это физическим спросом, особенно со стороны центральных банков и биржевых фондов (ETF). Продолжающаяся тенденция дедолларизации побудила центральные банки, особенно на развивающихся рынках, диверсифицировать свои резервы в золото. Этот «структурный спрос» обеспечивает стабильное предложение даже в условиях снижения спекулятивных процентных ставок.

Тем не менее, в связи с этим несоглашением возникает закономерный вопрос: когда золото растет независимо от рисков и ставок, оно по-прежнему служит фактором диверсификации или же оно становится частью спекулятивного мейнстрима?

Прогноз цен на золото до 2025 года: политические сигналы и следующий шаг

Последние рыночные данные свидетельствуют о том, что трейдеры все более чувствительны к каждому изменению ожиданий по процентным ставкам. Поскольку предполагаемая рыночная процентная ставка ФРС упала до уровня ниже 2,9% в начале этого квартала, золото в ответ на это резко подорожало. Однако в последние недели эта окончательная ставка выросла, что оказало поддержку доллару и намекало на потенциальное краткосрочное сопротивление торговле золотом.

В то же время новые тарифные угрозы Трампа, ограничения экспорта Китая и политические разногласия в Европе продолжают стимулировать спрос на безопасные гавани. Однако если эти новости исчезнут, золото может приостановить свой рост, а затем снова поднимется вверх.

Технический анализ цены на золото

В настоящее время золото торгуется чуть выше 4100 долларов и стабильно держится выше ключевой краткосрочной поддержки на уровне 3947 долларов. Если цены сохранят эту базу, быки могут снова попытаться вырасти до 4250 долларов, а затем до 4300 долларов. Неспособность удержать поддержку в размере 3947 долларов может привести к краткосрочному откату к 3626 и 3310 долларам. Эти уровни могут побудить центральные банки и долгосрочные инвесторы возобновить покупки.

Для трейдеров, отслеживающих динамику цен, краткосрочная перспектива золота волатильности может быть проанализирован с помощью передовых инструментов построения графиков на Дерив Трейдер, которые предлагают динамические индикаторы и обзор глубины рынка.

Торговля золотом на платформах Deriv

Золото доминировало в мировых новостях и торговой активности на платформах Deriv. Во время недавнего роста цен торговля тома CFD на золото на бирже Deriv MT5, похоже, выросли, что отражает повышение вовлеченности трейдеров.

Deriv MT5 остается популярной платформой для трейдеров, стремящихся к точности и гибкости. Она предоставляет доступ к золоту и другим основным сырьевым товарам с помощью расширенных графиков, анализа нескольких активов и высокой скорости исполнения сделок — важнейших функций для навигации по быстро меняющимся рынкам.

Популярные стратегии трейдеров Deriv

• Торговля в диапазоне: Использование внутридневных колебаний цен на золото от 4090 до 4250 долларов с использованием дисциплинированных стоп-уровней и динамического определения размера позиции.
  
• Прорывная торговля: Обойти ключевые зоны сопротивления по цене 4300 и 4500 долларов для предотвращения потенциальных скачков напряжения после новостей.
  
• Хеджирование между активами: Объединение позиций по золоту с валютными парами, такими как USD/JPY или фондовыми индексами, для управления рисками на коррелированных рынках.

Перспективы инвестиций в золото

Рост цен на золото в 2025 году представляет собой как оборонительную игру, так и обмен доверием. Оно носит оборонительный характер, поскольку отражает страх перед инфляцией, долговыми обязательствами и геополитическими расколами. Это также внушает уверенность, потому что инвесторы ожидают, что политики и дальше будут выступать на стороне «легких» денег.

Если золото консолидируется на текущем уровне, эта стабильность может привлечь новые институциональные инвестиции. В случае возобновления политических или политических потрясений цены могут вырасти до 4500 долларов, что подтверждает оптимистичные прогнозы. Однако если глобальная стабильность улучшится, а доходность вырастет, цены могут снизиться до торгового диапазона 3600—3900 долларов без ущерба для долгосрочной привлекательности золота.

На данный момент данные свидетельствуют о паузе, а не о пике, а о передышке на ранних стадиях более длительного и более структурного перехода к твердым активам в мире мягкой политики.

Читателям, которые следят за более широкими перспективами сырьевых товаров, ознакомьтесь с последними рыночными статьями Deriv на сценарий минимальной цены на нефть в 50 долларов а также тренды рынка криптовалют - и то, и другое важно для понимания изменений настроений между активами. Вы также можете использовать Deriv's торговый калькулятор смоделировать потенциальную доходность и подверженность рискам на нескольких рынках перед открытием позиции.

Аналитики считают, что октябрьская распродажа биткойна на 19 миллиардов долларов, скорее всего, была подделкой, а не началом нового медвежьего цикла. Быстрый рост курса криптовалюты со 107 000 долларов до 116 000 долларов в сочетании со стабилизацией макроэкономических условий и возобновлением институционального притока инвестиций указывает на временное потрясение перед потенциальным ростом цен в конце года. Тем не менее, сможет ли Биткойн вернуть себе 125 тысяч долларов и затем подняться к 150 тысячам долларов, будет зависеть от того, как рынок отреагирует на снижение кредитного плеча, изменение настроений и сохраняющуюся геополитическую неопределенность.

Ключевые выводы

• Ликвидация криптовалют на сумму 19 миллиардов долларов последовала за 100-процентной тарифной угрозой Дональда Трампа в отношении Китая.
  
• Биткойн вырос на 8% за несколько дней на фоне ослабления напряженности между США и Китаем.
  
• Прогноз аналитика Ash Crypto — падение до 106 тысяч долларов с последующим ростом до 150 тысяч долларов — остается верным.
  
• Институциональные настроения продолжают укрепляться, в то время как розничные трейдеры сохраняют осторожность.
  
• Снижение волатильности может подготовить почву для нового роста в четвертом квартале, если динамика сохранится выше 115 тысяч долларов.
  

Крах рынка биткойнов 2025: ликвидация и восстановление 19 миллиардов долларов

Октябрьская распродажа биткойнов стала одной из самых серьезных с начала 2024 года. Спровоцированное объявлением президентом Трампом 100-процентного тарифа на китайский импорт, это привело к резкому падению рисковых активов и уничтожению миллиардов позиций с использованием заемных средств. Биткойн упал до 107 тысяч долларов, а Ethereum упал ниже 3500 долларов, что привело к ликвидации криптохолдингов на сумму более 19 миллиардов долларов.

Паника ненадолго переросла в стейблкоины. USDe, одна из крупнейших компаний по рыночной капитализации, на мгновение упала до 0,65 доллара на бирже Binance, а затем быстро восстановилась до паритета. Как только Трамп смягчил свой тон, а министр финансов США Скотт Бессент подтвердил, что торговые переговоры «существенно снизились», настроения инвесторов улучшились. Биткойн вырос до 116 тысяч долларов, что свидетельствует о том, что институциональный спрос остается устойчивым, несмотря на турбулентность.

Прогноз цены биткойнов на 2025 год: прогноз Ash Crypto

В начале октября аналитик-исследователь Ash Crypto предсказал, что биткойн скорректируется до 106 тысяч долларов, а Ethereum — до 3800 долларов, а затем возобновит восходящую тенденцию. Обе цели были достигнуты во время распродажи, что подтвердило первую половину его прогноза.

Он утверждает, что коррекция представляет собой «подделку перед прорывом», и прогнозирует, что к концу года биткойн может вырасти до 150 тысяч долларов, что приведет к возобновлению сезона альткойнов в четвертом квартале 2025 года.

Эш сообщил, что в настоящее время он инвестирует 85% в рынок, чтобы добиться роста в краткосрочной перспективе, сохраняя при этом 15% наличными, чтобы «купить падение» в случае новой коррекции. Он ожидает, что изменение ситуации начнется в последние 10 дней октября и продолжится вверху тренд, поскольку рыночный пессимизм достигает пика, а кредитное плечо падает.

Институциональные инвестиции в биткойны компенсируют страх розничной торговли

Институциональное участие остается определяющей чертой этого цикла. В то время как розничные трейдеры продолжают активно торговать, крупные финансовые компании расширяют свое присутствие:

• Morgan Stanley готовится расширить торговлю криптовалютами через свою платформу E-Trade.
  
• JPMorgan продвигает планы по созданию стейблкоина, несмотря на давний скептицизм генерального директора Джейми Даймона.
  
• Крис Меллор из Invesco называет биткойн «цифровым золотом», ссылаясь на его низкую корреляцию с традиционными активами.
  
• Найджел Грин, генеральный директор deVere Group, утверждает, что волатильность биткойна стала «продуктивной», что свидетельствует о более зрелом рынке.
  

Между тем Hargreaves Lansdowne, крупнейшая розничная инвестиционная платформа Великобритании, придерживается осторожной точки зрения, заявляя, что биткойн не должен входить в долгосрочные портфели из-за высокой волатильности и отсутствия внутренней стоимости. Такое расхождение между институциональным оптимизмом и осторожностью в сфере розничной торговли свидетельствует о том, что рынок находится на переходном этапе: рынок созревает, но все еще нестабилен.

Модель подделки и психология рынка

Аналитики утверждают, что динамика цены биткойна соответствует классической схеме фальсификаций, когда резкое падение приводит к сокращению позиций с использованием заемных средств, а затем развороту. Подобные события прошлых циклов подтверждают эту теорию:

• В 2020 году 20-процентная коррекция предшествовала росту Биткойна до 60 тысяч долларов.
  
• В 2023 году откат на 22% привел к рекордным максимумам за три месяца.
  

Ash Crypto и другие считают, что последнее снижение произошло по этому сценарию: фаза принудительной ликвидации, за которой следует стратегическое накопление. По их словам, когда пессимизм достигает своего пика, рынок часто демонстрирует самые сильные скачки.

Технический анализ биткойна 2025

На момент написания статьи продавцы, похоже, контролировали дневной график, несмотря на недавний рост курса Биткойна с 107 тысяч долларов. На графике формируется нечто похожее на потенциальный паттерн с тройными вершинами. Это традиционно медвежий сигнал, который часто предшествует разворотам тренда.

Это повествование подкрепляется индексом относительной силы (RSI), которая имеет тенденцию к снижению до 30, что свидетельствует об усилении давления со стороны продавцов и ослаблении бычьего настроя.

Если цены снизятся и преодолеют уровень поддержки в 108 000 долларов, это может подтвердить формирование тройной верхушки и вызвать новую волну продаж, что может привести к углублению зон коррекции цен. И наоборот, если покупатели вернут себе контроль и подтвердится, резкий рост цен может натолкнуться на сопротивление вблизи недавних максимумов в 124 000 долларов. Это остается ключевым барьером на пути к возобновлению движения к диапазону 125—150 тысяч долларов.

Как торговать волатильностью биткойнов на платформах Deriv

Колебания цен на биткойны открывают возможности для торговли на нескольких платформах Deriv. Трейдеры могут воспользоваться высокой волатильностью, используя расширенные типы ордеров Deriv MT5 (DMT5) и настраиваемые инструменты построения графиков.

• Вкл Дерив MT5, трейдеры могут использовать ордера «стоп-лосс» и «тейк-профит» для эффективного управления рисками во время резких движений. Интерфейс платформы с несколькими активами также позволяет трейдерам отслеживать коррелированные активы, такие как Ethereum или Gold, для получения межрыночной информации.
  
• Трейдерам, стремящимся снизить риск, можно использовать производные индексы — синтетические рынки, отражающие волатильность криптовалют без риска внешних новостей — для реализации аналогичных стратегий.
  
• Вы также можете ознакомиться с нашими торговые калькуляторы для оценки поле и потенциальная прибыль до размещения позиций.
  

Независимо от того, предпочитаете ли вы ручные настройки или автоматизированные системы, платформы Deriv предоставляют трейдерам точность и гибкость, необходимые для уверенной торговли волатильностью биткойнов.

Последствия инвестиций в биткойны

Для трейдеров текущая ситуация предполагает перезагрузку рынка, а не разворот.

• Краткосрочные возможности могут заключаться в покупке вблизи уровней поддержки от 110 до 112 тысяч долларов при ожидании подтверждения выше 125 тысяч долларов.
• Среднесрочные инвесторы могут извлечь выгоду из постепенного накопления, поскольку институциональное участие свидетельствует о более глубокой зрелости рынка.

Если текущие прогнозы подтвердятся, октябрьский фейк может стать началом следующего крупного роста биткоина. Четвертый квартал 2025 года станет потенциальной стартовой площадкой для долгожданного роста биткоина.

Согласно недавним отчетам, цены на серебро превысили 50 долларов за унцию в 2025 году из-за интенсивного сокращения коротких позиций, падения запасов и волны притока инвестиций-убежищ, вызванного ожиданиями снижения ставок Федеральной резервной системой. Этот шаг был вызван сокращением предложения на лондонском рынке слитков, где ликвидность иссякла, а трейдеры были вынуждены закрывать крупные короткие позиции.

В то же время инвесторы вкладывали рекордные суммы в биржевые фонды (ETF), обеспеченные серебром, поскольку опасения по поводу инфляции и тарифная напряженность привели к росту спроса на твердые активы. Результат: рост цен на серебро стал самым сильным за последние четыре десятилетия, хотя аналитики предупреждают, что сокращение рынка и снижение ликвидности рынка чреваты резкими колебаниями.

‍

Ключевые выводы

• Рекордная короткая цена в Лондоне привела к тому, что серебро превысило 50 долларов, что является самым высоким показателем с 1980 года.
  
  
• Запасы в Лондоне сократились на 75% по сравнению с 2019 годом, что связано с сокращением предложения, поскольку спрос опережает добычу полезных ископаемых.
  
  
• Приток инвестиций ETF в серебро достиг самого высокого уровня с 2020 года, что отражает растущий интерес инвесторов к твердым активам.
  
  
• Goldman Sachs ожидает дальнейшего роста серебра в среднесрочной перспективе, но предупреждает о краткосрочной волатильности и риске резких откатов.
  
  
• Промышленный спрос на солнечную энергию и электронику остается стабильным, но замещение меди ограничивает потенциал роста.
  
  
• Меньший и менее ликвидный рынок серебра (примерно одна девятая часть рынка золота) усиливает каждый шаг инвестора.
  
  

‍

Причины прорыва: объяснение короткого сокращения цен на серебро

По данным Goldman Sachs, рост цен на серебро был вызван в первую очередь потоками частных инвестиций. Эта же динамика способствовала росту золота в условиях подготовки рынков к эпохе снижения процентных ставок в США. Согласно моделированию банка, каждая купленная 1000 метрических тонн нового серебра повышает цену примерно на 1,6%. Но на этот раз этот шаг был усилен структурной ограниченностью предложения и масштабным сокращением коротких позиций.

Ликвидность на лондонском рынке слитков упала, что вынудило трейдеров платить рекордные затраты по займам для открытия коротких позиций.

‍

В какой-то момент спотовое серебро в Лондоне торговалось с надбавкой к фьючерсам США на 3 доллара, чего не было даже во время прошлых кризисов. По сообщениям, некоторые трейдеры перевозили серебряные слитки воздушным транспортом из США в Великобританию, чтобы воспользоваться ценовым разрывом — редким явлением для серебра и более распространенным явлением на рынке золота.

Запасы серебра в Лондоне сократились на 75% с 2019 года, а запасы серебра в свободном доступе («в свободном обращении») упали примерно до 200 миллионов унций.

‍

Сильный импорт из Индии, опасения по поводу пошлин США на важнейшие полезные ископаемые и потоки убежищ в условиях фискальной и геополитической напряженности в США усугубили ситуацию.

‍

Приток серебряных ETF усиливает волатильность

Рынок золота оценивается примерно в 450 миллиардов долларов, а рынок серебра — всего около 50 миллиардов долларов, что делает его в девять раз меньше и гораздо более чувствительным к потокам капитала. Это означает, что даже умеренный приток или отток капитала может привести к резким колебаниям цен.

Стабильность цен на золото отчасти поддерживается спросом со стороны центральных банков, которого нет на серебро. Центральные банки уже 15 кварталов подряд являются чистыми покупателями золота, оказывая структурную поддержку желтому металлу даже в условиях снижения настроений инвесторов. Напротив, серебро почти полностью зависит от спроса на частные и спекулятивные инвестиции, поэтому оно подвержено более резким корректировкам.

Goldman Sachs ожидает, что среднесрочная динамика цен на серебро останется положительной, но предупреждает, что краткосрочная волатильность может значительно превысить волатильность золота маржа. Банк выделяет два ключевых риска, которые могут вызвать временную коррекцию:

1. Приток средств ETF замедляется после быстрого роста во время циклов смягчения политики ФРС.
   
   
2. Отсрочка пополнения запасов в Лондоне, если трейдеры отложат поставки из-за тарифных расследований в США

‍

Промышленный спрос на серебро: неоднозначная картина

Хотя промышленное использование серебра в солнечных батареях, электронике и центрах обработки данных обеспечивает спрос, аналитики предупреждают, что ситуация не совсем оптимистичная.

Развитие солнечной энергетики замедляется, и производители все чаще заменяют серебро более дешевой медью для снижения затрат. Goldman Sachs отмечает, что, хотя промышленное использование по-прежнему имеет важное значение, оно больше не является основным долгосрочным фактором роста цен.

Однако двойная роль серебра как промышленного металла и актива-убежища еще более усилила его популярность. Как объясняет Эва Манти, специалист по сырьевым стратегиям в ING:

«Его двойная роль способствовала росту цен, и 2025 год стал историческим годом для серебра».

‍

Прогноз цены на серебро: Пауэлл, инфляция и путь к 55 долларам

Трейдеры следят за выступлениями председателя ФРС Джерома Пауэлла 14 и 16 октября, а также данными по индексу цен производителей в США, розничным продажам и безработице. Если Пауэлл подаст сигнал о неизбежном снижении ставок, параболическое падение цен на серебро может превысить 55 долларов.

И наоборот, «ястребиный» тон или более сильные экономические данные могут вызвать откат, поскольку трейдеры, торгующие импульсом, сокращают позиции. По сути, будущее цены на серебро теперь зависит не столько от добычи полезных ископаемых, сколько от глобальной ликвидности, информации ФРС и психологии инвесторов.

‍

Последствия инвестиций в серебро

Для трейдеров и портфельных управляющих рынок серебра 2025 года представляет собой как возможности, так и риск.

• Краткосрочный: Следите за волатильностью ключевых макроэкономических событий, таких как выступления ФРС и данные по инфляции в США. За быстрым ростом цен могут последовать быстрые коррекции.
  
  
• Среднесрочная: Базовый дефицит предложения и интерес инвесторов указывают на положительную динамику, но размер позиции и сроки остаются решающими.
  
  
• Долгосрочный: Структурная герметичность, замедление добычи полезных ископаемых и двойная инвестиционная привлекательность могут способствовать повышению средних цен до 2026 года.
  
  

Прорыв серебра выше 50 долларов снова поставил его в центр мировой сырьевой истории. Стабилизируется ли цена на рынке выше этого уровня или же она вновь поднимется в ближайшие месяцы, будет зависеть не столько от горнодобывающей отрасли, сколько от того, насколько уверенно или осторожно инвесторы проявят себя в следующий раз.

‍

Техническая информация о цене на серебро

На момент написания статьи цены на серебро стремительно параболически, и на дневном графике наблюдалось бычье давление, указывающее на потенциальное повышение максимумов. Однако цены приближаются к верхней границе Полоса Боллинджера, намекающий на потенциальный разворот цены. В поддержку теории разворота цены также выступают RSI углубляющийся в зону перекупленности. Если мы увидим снижение цен на серебро и последующее снижение цен, цены могут найти поддержку на уровнях 46,41 и 36,91 долларов.

‍

‍

Трейдеры Deriv: использование возможностей, связанных с волатильностью серебра

Взрывная доходность серебра до 50 долларов открыла новые возможности для трейдеров Deriv, стремящихся торговать краткосрочной волатильностью или долгосрочной динамикой.

Вкл Дерив MT5, трейдеры могут приобрести серебро (XAG/USD) с узкими спредами и рисками с использованием заемных средств, что позволяет использовать гибкие стратегии на спотовых и спотовых рынках CFD позиции.

• Скальперы и внутридневные трейдеры могут изучать краткосрочные колебания, используя передовые инструменты MT5 для построения графиков и автоматической торговли.
  
  
• Трейдеры, торгующие свингом и позициями, могут использовать деривативы, чтобы сохранить динамику, пока рынок тестирует диапазон 47—55 долларов.
  
  

Кроме того, Дерив Трейдер предлагает интуитивно понятную платформу для тех, кто предпочитает упрощенные контракты, такие как сделки вверх или вниз в связи с колебаниями цен на серебро, с четкими потенциальными результатами и определенным риском.

Для тех, кто отслеживает корреляции, поведение серебра во все большей степени совпадает с поведением золота и биткойнов, предлагая возможности хеджирования и межрыночной диверсификации портфелей с несколькими активами в экосистеме Deriv.

Использование Deriv торговый калькулятор может помочь трейдерам эффективно управлять рисками во время повышения цен на серебро волатильности, особенно при торговле инструментами с использованием заемных средств.

‍

Долгосрочная обратная связь между золотом и доходностью казначейских облигаций США фактически прекратила существование в 2025 году. Драгоценный металл взлетел выше $4 000 за унцию, несмотря на стабилизацию доходности Treasury и ослабление доллара США. Такое расхождение сигнализирует о более глубокой смене глобальных настроений к риску: инвесторы больше не рассматривают государственные облигации США как надежный хедж. Вместо этого золото стало предпочтительным активом-убежищем на рынке, потрясённом долговыми проблемами, инфляционными рисками и фискальной неопределённостью.

Ключевые выводы

• Около $9,2 трлн рыночного долга США погашается в 2025 году, что вынуждает Министерство финансов рефинансировать рекордные объёмы облигаций на фоне слабого спроса.
  
• Федеральный дефицит, по прогнозам, достигнет $1,9 трлн, усиливая опасения по поводу неустойчивого долга и фискальной самоуверенности.
  
• Устойчивая инфляция и тарифные шоки повысили премию за срок по долгосрочным облигациям, из-за чего Treasury ведут себя больше как рисковые активы.
  
• Доллар США снизился, несмотря на высокую доходность, что отражает снижение доверия к фискальному положению правительства.
  
• Золото выросло на 52% с начала года, преодолев отметку $4 000, поскольку центральные банки и инвесторы переключились с облигаций на твёрдые активы.
  

Рынок доходности Treasury под давлением

Рынок казначейских облигаций США пережил один из самых сложных годов за последние десятилетия. Волна погашения долга — примерно $9,2 трлн, большая часть которого приходится на первую половину года — вынудила правительство быстро выпускать новые ценные бумаги. Спрос со стороны инвесторов не поспевал, что привело к масштабным распродажам и росту доходности, особенно по долгосрочным облигациям.

Одновременно фискальный дефицит вырос до $1,9 трлн, усиливая опасения, что рост государственных расходов ухудшит долгосрочную устойчивость долга. Инвесторы требовали более высокую доходность за владение долгом США, фактически переоценивая Treasury как более рискованные, а не защитные активы.

Ситуацию усугубили технические и политические шоки — включая изменения в торговой политике США и тарифах — которые исказили ценообразование и повысили премию за срок. Такое сочетание избыточного предложения, инфляционных опасений и фискальных рисков сделало Treasury более волатильными, чем когда-либо с 2020 года.

Золото как актив-убежище заполняет вакуум

Обычно распродажа Treasury приводит к укреплению доллара США и давлению на золото. Но 2025 год полностью изменил этот сценарий. Доллар снизился вместе с облигациями, что выявило кризис доверия к фискальной надёжности США. Это открыло путь для золота занять защитную роль, ранее принадлежавшую Treasury.

Инвесторы, управляющие фондами и центральные банки ускорили покупки физического золота и ETF, рассматривая металл как более надёжное средство сбережения в условиях, когда государственный долг выглядит уязвимым. 

Результатом стало историческое ралли выше $4 000 за унцию, что стало лучшим показателем золота почти за пять десятилетий.

Золото против доходности казначейских облигаций США — сравнение результатов 2025 года

Источники: World Gold Council (Mid-Year 2025 Outlook), Reuters (8 октября 2025), YCharts U.S. 10-Year Treasury Rate Series.

Данные подчёркивают, что золото и доходность теперь движутся синхронно. Рост золота на 42% при стабильной доходности около 4,1% подтверждает, что традиционная обратная корреляция — когда золото растёт при падении доходности — разрушена. Теперь оба актива реагируют на фискальную неопределённость и недоверие инвесторов к стабильности политики.

Последствия разрыва корреляции золото–Treasury

Разрыв хеджа золото–Treasury сделал рынки более волатильными и менее предсказуемыми. Доходность осталась высокой, а акции испытывают трудности с поиском стабильности на фоне кросс-активных корреляций, которые раньше компенсировали друг друга. Слабость доллара усилила инфляционные опасения, создав обратную связь, дополнительно поддерживающую спрос на золото.

Некоторые аналитики, однако, видят потенциал для разворота позже в 2025 году. Если экономика замедлится и Федеральная резервная система снизит процентные ставки, доходность может упасть и частично восстановить старую обратную связь. Но пока золото и Treasury движутся вместе — признак того, что структурная основа классического хеджа дала трещину.

Прогноз цены на золото 2025–2026

Аналитики расходятся во мнениях о дальнейшем развитии событий. Goldman Sachs прогнозирует, что золото может удержаться на рекордных уровнях, если фискальные риски сохранятся, в то время как некоторые стратеги считают, что снижение доходности на фоне возможной рецессии может ослабить давление на облигации во второй половине года.

Однако основная проблема — высокий объём выпуска долга, устойчивая инфляция и ослабевающее доверие к фискальному управлению США — указывает на долгосрочную перестройку. Treasury больше не рассматриваются как чистый актив-убежище; они стали частью рискованной среды. Золото же стало якорем стабильности в условиях неопределённости.

Технический анализ цены на золото

На момент написания наблюдается сильное давление покупателей на дневном графике. Однако приближение цены к верхней границе восходящего канала может указывать на возможный откат к нижней границе канала на уровне $3 850. Этот сценарий отката подтверждается тем, что RSI находится глубоко в зоне перекупленности. С другой стороны, MACD демонстрирует сильный бычий импульс.  Решительный выход за текущие уровни может дать покупателям зелёный свет для достижения $4 100. 

Инвестиционные последствия для золота

Для трейдеров и управляющих активами 2025 год сигнализирует о новой реальности хеджирования.
В краткосрочной перспективе золото, вероятно, будет консолидироваться выше $4 000, поддерживаемое устойчивым спросом со стороны центральных банков и потоками в активы-убежища. Если рецессия приведёт к снижению ставок, цены на облигации могут восстановиться — но золото, скорее всего, сохранит свою стратегическую привлекательность как защита от политических и кредитных рисков.

Среднесрочные позиции должны предполагать диверсифицированное присутствие в золоте на Deriv MT5, где трейдеры могут использовать мультипликаторы для управления кредитным плечом в условиях волатильности. Кроме того, использование таких инструментов, как калькулятор трейдера Deriv, поможет поддерживать дисциплину управления рисками по мере роста волатильности золота.

Торговые стратегии по золоту на платформах Deriv

Трейдеры на Deriv могут получить доступ к рынку золота через различные платформы, разработанные для разных стилей и целей торговли.

Наши платформы предоставляют доступ к спотовому золоту (XAU/USD) с конкурентными спредами от 0,3 пункта, глубокой ликвидностью и кредитным плечом до 1:1000 в зависимости от типа счёта и юрисдикции. Платформа поддерживает различные типы ордеров, продвинутые инструменты для построения графиков и встроенные индикаторы для технического анализа.

Трейдеры, желающие получить доступ к движениям цены на золото с контролируемым риском, могут использовать Deriv Multipliers, которые позволяют участвовать с кредитным плечом при фиксированном максимальном убытке. Этот продукт позволяет клиентам работать с краткосрочной волатильностью золота без традиционных требований к марже.

Для подготовки к сделкам и мониторинга позиций калькуляторы Deriv помогают пользователям определять размер контракта, требования к марже и стоимость пункта для золота и других инструментов. Дополнительные инструменты на всех платформах включают функции стоп-лосс и тейк-профит, что позволяет точно управлять ордерами и распределением капитала.

‍

Да, по мнению аналитиков, экспансионистская фискальная политика Японии и сверхнизкие процентные ставки могут оживить мировую торговлю по кэрри-трейду. При этом курс иены упал до семимесячного минимума, а курс USD/JPY — до прорыв выше 151, трейдеры снова берут взаймы в йену в погоне за более высокой доходностью актив. В настоящее время Токио сталкивается с растущим давлением, требующим защитить свою валюту, поскольку рынки считают, что следующей вехой станет 155 евро. Если Банк Японии (Банк Японии) не ужесточит свою политику или не примет прямого вмешательства, сделки, финансируемые в иенах, могут способствовать росту интереса к риску во всем мире до 2025 года.

‍

Ключевые выводы

• Пара USD/JPY достигла семимесячного максимума выше 151,00 на фоне возобновления ослабления иены и настроений мирового сообщества по отношению к риску.
  
  
• Политика стимулирования экономики, проводимая Санаэ Такаити, повышает ожидания крупномасштабных бюджетных расходов, задерживая ужесточение политики Банка Японии.
  
  
• Активность кэрри-трейда возобновляется, поскольку инвесторы берут дешевые займы в йенах для инвестирования в высокодоходные активы за рубежом.
  
  
• Токио предупреждает о чрезмерной волатильности, но рынки продолжают тестировать интервенционный порог Японии.
  
  
• Пара USD/JPY может упасть до 155, если не произойдет резкого изменения курса Банка Японии или скоординированного государственного вмешательства.
  
  

‍

Фискальные стимулы Японии до 2025 года и падение курса иены

Политические изменения в Японии оказывают новое понижательное давление на иену. После избрания Санаэ Такаити новым лидером Либерально-демократической партии (ЛДП) инвесторы ожидают, что правительство этой страны увеличит государственные расходы для поддержки экономического роста.

Хотя эта стратегия может стимулировать экономику, она вызывает опасения по поводу финансовой устойчивости и усложняет усилия Банка Японии по контролю над инфляцией. Инфляция в Японии в августе составила 2,7%, что все еще выше целевого показателя в 2%, что позволяет предположить, что политика должна оставаться жесткой.

‍

Уровень инфляции в Японии

Однако ожидания движутся в противоположном направлении: сейчас рынки считают, что вероятность повышения ставки Банка Японии к 30 октября составляет всего 26%, тогда как до победы Такаичи этот показатель составлял 60%.

‍

Процентные ставки Банка Японии

Это изменение прогнозов снизило привлекательность инвестиций, деноминированных в иенах, и привело к оттоку капитала на высокодоходные рынки, что ускорило падение курса валюты.

‍

Торговля японской иеной в центре внимания, поскольку Такаичи всколыхнул рынки

Кэрри-трейд снова в центре внимания рынка. Поскольку ставки в Японии близки к нулю, трейдеры берут кредиты в йенах для покупки активов в странах с более высокой доходностью, таких как США или Австралия.

Эта стратегия процветает, когда она глобальна риск аппетит высок, и рост акций в 2025 году стал идеальным фоном. Индексы Nasdaq, S&P 500 и японский индекс Nikkei 225 недавно достигли новых рекордных максимумов, что отражает доверие широких инвесторов. Тот же оптимизм снизил спрос на иену в качестве убежища и укрепил ее роль в качестве основной валюты финансирования в мире.

Эта динамика отражает бум торговли кэрри в середине 2000-х годов, когда ослабление иены подстегнуло спекулятивные инвестиции во всем мире, пока внезапное изменение политики Банка Японии не переломило эту тенденцию. Однако пока что мягкая денежно-кредитная политика Японии и фискальная экспансия позволяют сохранить эту стратегию в силе.

Информация о торговле: сделки по принципу «керри» приносят прибыль при низкой волатильности и высоких процентных спредах, но при смене настроений они могут резко снизиться. Узнайте больше о торговле на турбулентных рынках в нашем руководство по волатильности рынка.

‍

Дилемма Токио: вмешаться или смириться с падением

Министерство финансов Японии попало в привычную ситуацию. Сейчас, когда пара USD/JPY превысила 151, трейдеры наблюдают за признаками государственного вмешательства, которое исторически проявлялось, когда пара приближалась к 150—152.

Министр финансов Кацунобу Като подтвердил готовность Японии противостоять «чрезмерной волатильности», но рынок по-прежнему настроен скептически. Интервенции являются дорогостоящими и краткосрочными, если они не подкреплены корректировкой денежно-кредитной политики. Поскольку администрация Такаити склоняется к расширению бюджетной политики, одни лишь устные предупреждения вряд ли остановят продажу иены.

Таким образом, у Токио есть два варианта: вмешаться напрямую, рискуя ограниченным успехом, или подождать и надеяться на стабилизацию рынка. Это рискованный выбор, поскольку спекулятивное позиционирование в значительной степени ориентировано на длинные позиции по USD/JPY.

‍

Фактор США: устойчивый доллар, несмотря на трудности

Доллар США остается стабильным даже в условиях внутренних проблем. Несмотря на продолжающееся закрытие правительства и ожидания Федеральная резервная система Снижение ставок (по рыночным оценкам, вероятность снижения ставок на 25 базисных пунктов в октябре составляет 95%, а в декабре — 84%), спрос на безопасные гавани продолжает расти на долларе.

Индекс DXY держится выше 98, что отражает мнение рынка о том, что активы США остаются более стабильными, чем японские.

Результат: даже ослабление доллара по отношению к иене выглядит сильным, что обеспечивает хорошую поддержку USD/JPY.

До ФРС ускоряет смягчение политики или ужесточение политики Банка Японии, разрыв в доходности между двумя экономиками будет продолжать сдерживать ослабление иены.

‍

Что может изменить тренд?

Несколько триггеров могут обратить вспять или замедлить падение иены:

1. Политический стержень Банка Японии: Ястребиное заявление или неожиданное повышение ставки могут шокировать рынки и поднять курс иены.
   
   
2. Скоординированное вмешательство: Совместные действия Министерства финансов и Банка Японии могут привести к более резкому и долговременному восстановлению экономики.
   
   
3. Глобальное мероприятие по бегству от рисков: Серьезная коррекция акций или геополитическая вспышка могут восстановить спрос на безопасные гавани.
   
   
4. Ускоренное снижение ставок в США: Мягкая позиция ФРС может сократить разницу в доходности и сдержать динамику USD/JPY.
   
   

Однако без одного из этих катализаторов ослабление иены, похоже, продолжится.

‍

Техническая аналитика по доллару США и йене: пара USD/JPY смотрит на 155

На момент написания статьи давление покупателей на дневном графике заметно: пара находилась в режиме определения цены в районе 152,36. Данные об объемах продаж показывают, что покупатели доминируют, а продавцы пока не проявили достаточной уверенности, чтобы бросить вызов этой тенденции.

Если давление со стороны продавцов усилится, восстановление иены может привести к откату к уровням поддержки 147,10 и 146,24. Однако если бычий настрой сохранится, пара USD/JPY может продолжить рост до 155, что станет потенциальным новым максимумом 2025 года.

‍

Технический вывод: тренд остается оптимистичным, но усиливается волатильности близкие к уровням интервенции означают, что трейдерам следует управлять размер позиции, использование маржи, и рычаг осторожно подвергайте воздействию.

Трейдеры могут отслеживать эти уровни USD/JPY, используя Дерив MT5 усовершенствованные инструменты построения графиков для точного времени входа и выхода.

‍

Инвестиционные последствия в иене

Для трейдеров дивергенция политики остается ключевой причиной, влияющей на валютную пару USD/JPY.

• Краткосрочные стратегии: Покупки в условиях спада могут оставаться благоприятными до тех пор, пока 151 предложение останется в силе, но трейдерам следует внимательно следить за риторикой Токио.
  
  
• среднесрочное позиционирование: Сохранение гибкости может оказаться благоприятным фактором: вмешательство или политические сюрпризы могут привести к резкому изменению ситуации.
  
  
• Межрыночное влияние: Прибыль от кэрри-трейда выходит за рамки валютного рынка и может стимулировать глобальные потоки акций и облигаций, финансируемые за счет дешевых заимствований в иенах.

Наш форекс торговый калькулятор может помочь определить оптимальный размер позиции, маржинальные требования и потенциальную доходность стратегий кэрри-трейд.

Если Япония не ужесточит политику в ближайшее время, 2025 год может ознаменовать полное возобновление мировой торговли кэрри-трейдом и продолжительный период ослабления иены.

‍

Золото приближается к отметке 4000 долларов, торгуется около 3970 долларов за унцию - самый высокий уровень в истории. Рост, который с начала года вырос более чем на 50%, отражает более глубокую глобальную тенденцию: инвесторы переходят от бумажных денег к материальным ценностям. Благодаря покупкам со стороны центральных банков, притоку инвестиций в фонды ETF и явному стремлению к дедолларизации к 2025 году золото стало лучшим средством хеджирования доверия.

Ключевые выводы

• Золото подорожало на 50% с начала года и достигло 3970 долларов США за унцию, что является самым высоким показателем за всю историю.
• Покупки центральными банками: ~ 80 тонн в месяц (Всемирный совет по золоту, 2025 год).
• Приток средств ETF: +200 тонн в первом полугодии 2025 года (Bloomberg Financial LP).
• Вероятность снижения ставки ФРС: 94,6% (инструмент CME FedWatch).
• Цель UBS: 4200 долларов; Goldman Sachs: 4900 долларов к 2026 году.
• Макротема: дедолларизация и снижение доверия к фиатным деньгам.

Рекордное ралли золота — чем оно движет

Ралли золота в 2025 году началось в марте, когда цены превысили отметку 3000 долл. США, затем 3500 долл. США в апреле и 3800 долл. США к сентябрю. Каждому прорыву способствовали постоянный приток средств ETF и спрос со стороны центральных банков, которые в совокупности создают структурное давление на покупателей.

Данные Bloomberg показывают, что ETF, обеспеченные золотом, выросли на 200 тонн в первой половине 2025 года, что стало самым большим скачком с 2020 года. Трейдеры также усилили бычий настрой на ETF SPDR Gold Shares, что укрепило институциональную динамику.

Между тем, снижение процентных ставок сделало золото более привлекательным по сравнению с доходными активами. Снижение курса Федеральной резервной системы США на 25 базисных пунктов в сентябре и ожидаемое еще одно снижение ставки в октябре продолжают ослаблять доллар и повышать спрос на активы-убежища.

Покупка золота центральными банками: влияние дедолларизации на золото

Данные Всемирного совета по золоту (WGC) показывают, что центральные банки Азии, Ближнего Востока и Латинской Америки покупают золото рекордными темпами — в этом году в среднем 80 тонн в месяц.

По прогнозам Goldman Sachs, спрос со стороны центральных банков на 70—80 тонн в месяц сохранится и в 2026 году, что свидетельствует о долгосрочной перебалансировке резервов по сравнению с долларом США.

Золото в процентах от общего объема резервов отдельных центральных банков

Этот сдвиг является частью более широкой тенденции дедолларизации, поскольку страны с развивающейся экономикой страхуются от фискальных мер волатильности и геополитические потрясения. Западные институциональные инвесторы следуют их примеру, используя золото в качестве основы стабильности в условиях глобальной неопределенности.

JP Morgan отмечает, что за последние пару лет относительную долю золотых запасов увеличили не только центральные банки. На финансовых рынках золота инвесторы продолжают долго размещать фьючерсы на фьючерсы, и ожидается, что цена в будущем будет расти. Некоммерческие фьючерсы и длинные позиции по опционам на золото COMEX — основной рынок фьючерсов и опционов для торговли металлами — достигли нового максимума в 2024 году в реальном выражении.

Макрофон: доверие под давлением

Из-за закрытия правительства США в сентябре официальные экономические данные были приостановлены, что заставило рынки полагаться на частные оценки. ABC News сообщает, что в случае продления этих сбоев ВВП в четвертом квартале может снизиться до 2,4 процентных пункта.

В условиях отсутствия данных Федеральная резервная система сталкивается с растущей неопределенностью, что заставляет рынки отдавать предпочтение стабильным активам, таким как золото.

В Европе и Азии повышение доходности облигаций, бюджетная напряженность и политическая волатильность еще больше укрепили представление о том, что золото — это не просто средство хеджирования инфляции, а трастовое хеджирование.

4000 долларов — это потолок или просто контрольно-пропускной пункт?

Мнения аналитиков разделились.

• UBS прогнозирует 4200 долларов к концу года.
• Goldman Sachs повысил целевой показатель на 2026 год до 4900 долларов.

Технические данные от Дерив MT5 показывает высокий объем покупок, хотя в краткосрочной перспективе возможна консолидация в районе 3970—4000 долларов. Если покупатели сохранят эту зону, прорыв может подтолкнуть золото к цене более 4200 долларов. Уровни поддержки остаются стабильными на уровне 3630 и 3310 долларов.

Технические уровни золота (дневной график Deriv MT5)

От торговли страхом к торговле верой

Рост цен на золото в 2025 году — это не реакция на панику, а переоценка веры. Как выразился один из стратегов: «Это не кризисный шаг. Дело в том, что рынок признает, что бумажные обещания имеют ограничения».

Постоянная инфляция, растущий дефицит и геополитическая нестабильность ослабили доверие к фиатным системам. Золото стало новым эталоном финансовой надежности, одновременно являясь убежищем и стратегическим резервным активом.

Как торговать золотом на Deriv

Шаг 1. Выберите платформу

Выберите платформу Deriv, соответствующую вашему стилю торговли:

• Дерив MT5 — для торговли на основе CFD с использованием передовых инструментов построения графиков и профессионального анализа.
• Дерив Трейдер — для сделок с фиксированным временем с упрощенным интуитивно понятным интерфейсом.
• Дерив Трейдер — для обеспечения высокой ликвидности, высокой скорости исполнения и профессионального управления ордерами.

Шаг 2. Выберите тип инструмента

Выберите продукт, соответствующий вашим торговым целям:

• CFD (контракты на разницу цен) — торгуйте растущими или падающими ценами на золото с помощью кредитного плеча.
• Мультипликаторы — контролируйте крупные позиции с меньшим капиталом, ограничивая при этом отрицательные последствия.
• Контракты с фиксированным сроком действия — спекулируйте краткосрочными колебаниями цен с заранее определенными выплатами.

Шаг 3. Примените управление рисками

Защитите свой капитал перед заключением сделки:

• Устанавливайте стоп-лосс и тейк-профит.
• Рассчитайте размер позиции на основе вашей устойчивости к риску с помощью Deriv торговый калькулятор.
• Практикуйте стратегии в демонстрационном режиме, прежде чем выходить в эфир.
  

Шаг 4. Совершите сделку

После подготовки разместите сделку с золотом на выбранной вами платформе Deriv. Отслеживайте открытые позиции, анализируйте использование маржи и корректируйте ордера по мере изменения цены.

Техническая информация о золоте: куда движется золото?

По прогнозам Goldman Sachs, золото может вырасти до 4000 долларов за унцию к середине 2026 года и 4900 долларов к декабрю 2026 года.

С другой стороны, J.P. Morgan ожидает, что золото будет стоить в среднем 3675 долларов за унцию в четвертом квартале 2025 года, а во втором квартале 2026 года приблизится к 4000 долларов, что в основном обусловлено покупками центральных банков и сохраняющейся рыночной неопределенностью. Примечательно, что оптимистичные аналитики прогнозируют, что при сохранении текущих тенденций к 2030 году цены могут вырасти до 10 000 долларов за унцию, хотя этот сценарий зависит от сохраняющейся глобальной экономической нестабильности и геополитической нестабильности.

Некоторые технические индикаторы указывают на то, что золото находится в зоне «чрезвычайно перекупленности», что делает возможной краткосрочную коррекцию цен до дальнейшего роста. Ключевые уровни поддержки сейчас превышают 3800 долларов, сопротивление — около 3900 и 4000 долларов. Кроме того, существует риск снижения спроса в случае замедления спроса со стороны центральных банков или ослабления геополитической напряженности.

Рост курса биткоина выше 125 000 долларов представляет собой сочетание нескольких бычьих сил: сокращения предложения, роста институционального притока и возобновления доверия инвесторов в условиях глобальной экономической неопределенности. Поскольку количество монет на биржах сейчас достигло шестилетнего минимума, а макроэкономическая «девальвация торговли» набирает обороты, последнее повышение курса биткоина отражает как структурный дефицит, так и перенос потоков капитала в цифровые активы. Тем не менее, остаются вопросы о том, будет ли этот шаг продлен до 150 тысяч долларов или сначала будет приостановлен для консолидации.

Ключевые выводы

• Биткойн достиг нового исторического максимума в 125 700 долларов во время воскресной азиатской сессии 5 октября, подняв рыночную капитализацию до 2,5 триллиона долларов, опередив Amazon и приблизившись к серебру.
  
  
• Валютные балансы упали до 2,83 миллиона BTC, что является самым низким показателем за шесть лет, что свидетельствует о накоплении инвестиций в долгосрочной перспективе.
  
  
• Приток институциональных инвестиций в криптовалютные ETF и казначейские активы поддерживает устойчивый спрос.
  
  
• Аналитики подчеркивают «обесценивание торговли» — растущий спрос на биткойн, поскольку инвесторы хеджируются от долгов, инфляции и слабости доллара.
  
  
• Рост объемов продаж и снижение давления со стороны продавцов указывают на прочность конструкции, а не на пену.
  
  
• 120 тысяч долларов остаются ключевым уровнем цен для поддержания динамики в среднесрочной перспективе.
  
  

Дефицит предложения биткойнов помогает достичь рекордных максимумов

Подъем Биткойна до нового исторического максимума в 125 400 долларов стал ключевым моментом в его 17-летней истории. В отличие от прошлых лет, этот всплеск вызван не в первую очередь рычаг или спекулятивная мания. Биржевые данные CoinGlass и Swissblock показывают, что предложение BTC, доступное для торговли, сократилось всего до 2,83 миллиона монет, что является самым низким показателем с 2019 года.

Это сокращение означает, что все меньше монет доступно для продажи даже по мере роста спроса, что создает классическую схему повышения цен. Накопления долгосрочных держателей и институциональных фондов стабильно поглощали рыночное предложение с сентября, помогая биткоину оправиться от предыдущих падений ниже 110 тысяч долларов.

Для трейдеров, желающих извлечь выгоду из этих изменений, торговля биткойнами on Deriv предлагает возможность спекулировать на колебаниях цен, не владея базовым активом, доступным повсюду Дерив MT5 а также Дерив Трейдер платформы.

Поглощение спроса и убеждение реальных инвесторов

Согласно индикатору Bull Bear от Swissblock, рост биткойна обусловлен реальным спросом, а не краткосрочными спекуляциями. Даже во время спадов покупательское давление постоянно опережало продажи. Показатель Structure Shift (показатель изменения структуры), отражающий уверенность в тренде, во время коррекций продолжал расти, что свидетельствует о том, что рынок ориентирован на накопление, а не на ажиотаж.

Еще одним катализатором стала институциональная деятельность. С середины года приток инвестиций в криптовалютные ETF и казначейские ассигнования значительно возросли, а крупные управляющие активами увеличили свои риски на фоне более дружественной регуляторной политики в США.

‍

Торговля девальвацией биткойнов занимает центральное место

Аналитики JPMorgan описывают текущую ситуацию как «девальвационную торговлю», когда розничные и институциональные инвесторы хеджируют валютные риски и бюджетные дисбалансы с помощью таких активов, как золото и биткойн.

Повествование подкреплено:

• Рост государственного долга и фискальный стресс в США и Европе.
  
  
• Ослабление доллара США усиливает относительную силу Биткойна.
  
  
• Повышенная геополитическая неопределенность: от глобальных выборов до политической нестабильности.
  
  

В совокупности эти факторы повысили привлекательность Биткойна как альтернативного средства сбережения или, как называют аналитики, «цифрового золота».

С другой стороны, наблюдается аналогичная динамика. Недавний прорыв золота и возобновился интерес к развороты рынка нефти - и то, и другое отражает спрос инвесторов на реальные активы в условиях высокой задолженности.

‍

Потоки биткойн-ETF от учреждений также являются движущей силой

Изменение политики США при администрации Трампа, включая принятие трех законопроектов в поддержку криптовалют в середине 2025 года, укрепило доверие на финансовых рынках. Институциональные инвесторы отреагировали рекордным притоком инвестиций в недавно выпущенные криптовалютные ETF, в то время как корпоративные казначейские облигации начали снижаться Биткойн как долгосрочный резервный актив.

Это изменение структуры уменьшило спекулятивный характер рынка. В отличие от 2021 года, сегодняшние покупатели в основном являются долгосрочными участниками рынка, что приводит к повышению устойчивости базы спроса и снижению волатильности на единицу объема.

‍

Уровни технического сопротивления и поддержки биткоина

На момент написания статьи цена BTC отскакивает от уровня сопротивления 124 600 долларов, что указывает на потенциальный разворот цены. Тем не менее, столбцы объемов показывают сильное давление на покупки, при этом продавцы оказывают незначительное сопротивление, что позволяет предположить возможность дальнейшего роста.

Если замедление сопротивления приведет к откату, биткойн может найти поддержку в районе 112 700 и 108 430 долларов, что соответствует предыдущим зонам консолидации и институциональному покупательскому интересу.

‍

Для трейдеров, отслеживающих эти технические уровни, Deriv's торговый калькулятор может помочь оценить потенциальную прибыль, маржу и стоимость пунктов на разных типах счетов.

‍

Перспективы рынка и ценовые сценарии

Если валютные балансы останутся ограниченными, а приток ETF продолжится, биткойн может вырасти до 150 тысяч долларов в среднесрочной перспективе. Однако в краткосрочной перспективе вероятно охлаждение экономики, поскольку трейдеры переоценят прибыль и переоценят свое позиционирование.

• Оптимистичный аргумент: продолжающийся приток институциональных инвестиций, стабильная макроэкономическая среда и низкое предложение на бирже могут подтолкнуть BTC к концу года до 150 тысяч долларов.
  
  
• Нейтральный сценарий: период консолидации в диапазоне от 120 до 130 тысяч долларов, отражающий перестройку рынка после быстрого повышения курса.
  
  
• Медвежий тренд: падение цен ниже 120 тысяч долларов будет означать ослабление динамики, хотя сильный структурный спрос сдерживает дальнейшее снижение спроса.
  
  

‍

Инвестиционные последствия

Для трейдеров краткосрочная перспектива внушает осторожный оптимизм.

• Краткосрочная перспектива: если динамика сохранится, консолидация между 120 и 130 тысячами долларов создаст привлекательные зоны для входа.
  
  
• Среднесрочная перспектива: устойчивый приток капитала ETF и низкий уровень предложения могут привести к росту до 140-150 тысяч долларов в течение нескольких месяцев.
  
  
• Факторы риска: резкое восстановление курса доллара США или снижение институционального участия могут замедлить динамику.
  
  

Долгосрочным инвесторам следует обратить внимание на то, что шестилетний минимум биржевого предложения Биткойна указывает на фундаментальное ужесточение рынка. Эта структура исторически предшествовала крупным этапам роста цен.

‍

Торговля дефицитом биткойнов на платформах Deriv

Трейдеры, желающие извлечь выгоду из дефицита предложения биткойнов, могут использовать набор инструментов Deriv, разработанный для обеспечения гибкости, скорости и точности в различных рыночных условиях.

• Торгуйте CFD на биткойны на Deriv MT5 или Deriv Trader, чтобы спекулировать как на росте, так и на падении цен, не владея базовым активом.
  
  
• Используйте мультипликаторы, чтобы усилить краткосрочные колебания цен и при этом ограничить снижение цен. Это идеальный вариант для внутридневной торговли в периоды высокой волатильности.
  
  
• Применяйте технические индикаторы, такие как RSI, MACD и скользящие средние, на Deriv MT5, чтобы подтвердить динамику динамики вокруг ключевых уровней сопротивления и поддержки (например, 124 600 и 112 700 долларов).
  
  
• Объедините торговый калькулятор Deriv с графиками криптовалют в реальном времени, чтобы оценить маржу, стоимость пункта и потенциальную прибыль для каждой торговой схемы.
  
  

Эти инструменты позволяют трейдерам ориентироваться в условиях сокращения предложения биткойнов и извлекать выгоду из волатильности, независимо от того, рассчитывают ли они на продолжение курса до 150 тысяч долларов или на краткосрочную коррекцию.

‍