Veckorapport om marknaden – 07 feb 2022

Forex

‍

‍

Förra veckan föll US Dollar Index i 4 på varandra följande dagar och gav slutligen upp sina vinster från de föregående 2 veckorna. Men det återhämtade sig på fredagen den 4 februari 2022, efter att data visade att världens största ekonomi skapade betydligt fler jobb än förväntat. Samma data tyder på att Federal Reserve kan höja räntorna med ett större belopp vid sitt policy-möte i mars. Trots återhämtningen var US Dollar Index fortfarande ner med 1,09% (stängning över stängning) för veckan. Enligt de månatliga diagrammen avslutade US Dollar Index veckan på omkring $95,48 och visade ett 50 SMA stödnivå på $95,34 och flera motståndsnivåer av 100 SMA och 200 SMA runt $95,63 och $96,03, respektive. 

‍

Hur reagerade de andra valutapar?

‍

• EUR/USD-paret hade sin bästa vecka sedan mars 2020, med en ökning på cirka 350 pips för att nå en ny 2022-hög på $1,148, och handlas nu runt $1,144. Efter det europeiska centralbankens penningpolitiska möte steg den delade valutan när ordförande Christine Lagarde överraskade marknadsaktörerna med sin hökaktiga ton, trots att hon levererade ett måttligt duvaktigt uttalande. 

‍

I kontrast visade amerikansk data för veckan en förändring på -301k i ADP Employment jämfört med de 207k som förutspåddes, medan Non-Farm Payrolls lade till 467k jobb, vilket var 3 gånger mer än förutspått. Arbetslöshetsgraden ökade till 4%; dock ökade deltagandegraden till 62,2%, vilket indikerar en hälsosam återhämtning i sysselsättningssektorn.

‍

• GBP/USD har haft en blandad vecka på grund av Bank of Englands (BoE) varierande signaler och Non-Farm Payrolls. Som förväntat meddelade BoE en höjning av räntan med 25 punkter, men 4 av de 9 medlemmarna valde istället en höjning med 50 punkter. Som ett resultat av denna knappa omröstning steg Sterling, trots novembers oväntade beslut om ingen höjning.

‍

Å andra sidan orsakade spekulationer om en dubbel höjning av räntorna också oro för den amerikanska dollarn. Federal Reserve-tjänstemän nedtonade möjligheten till en höjning av lånekostnaderna med 50 punkter när banken möts i mars, i motsats till kommentarer från Fed-ordförande Jerome Powell, som antydde möjligheten av en sådan åtgärd. Detta budskap upprepades av 6 myndigheter, vilket satte press på den amerikanska dollarn.

‍

• Efter att den amerikanska sysselsättningsrapporten släpptes, som visade bättre än förväntade siffror, hoppade USD/JPY från ¥114,90 till ¥115,38. Paret nådde sin högsta nivå sedan måndagen den 31 januari 2022 och handlas för närvarande över ¥115,00, vilket indikerar att dess uppåtgående momentum fortfarande är intakt.

‍

Den kommande veckan kommer att vara lugn när det gäller makroekonomiska data, medan USA kommer att offentliggöra den slutliga uppskattningen av januari månads konsumentprisindex.

‍

Råvaror

‍

Efter en betydande nedgång föregående vecka återhämtade sig guld under första halvan av veckan när den amerikanska dollarn kämpade för att hitta efterfrågan. På torsdagen den 3 februari 2022 begränsade stigande amerikanska statsobligationsräntor guldets uppsida, medan en stark amerikansk sysselsättningsrapport för januari inte kunde hjälpa paret att få uppåtgående momentum. Guld avslutade veckan på omkring $1,808. RSI för 14 dagar på ett 6-månadersdiagram ligger på cirka 48 och är nära 200 SMA på $1,806 och över 100 SMA på $1,797.

‍

När handlare förväntar sig släppet av det amerikanska konsumentprisindexet (CPI) för januari denna vecka, förväntas guld vara omvänt korrelerat med den 10-åriga amerikanska statsobligationsräntan. I synnerhet kan januari månads konsumentprisindex påverka förväntningarna på en höjning av Fed-räntan med 50 punkter (bps) i mars.

‍

Oljepriserna steg för första gången sedan 2014 och översteg $90 per fat, vilket drev priserna till sjuårshöga nivåer och noterade en sjunde på varandra följande vecka av vinster. WTI var upp med 4,72% (stängning över stängning) för veckan. 

‍

Oljepriserna fortsatte att stiga på grund av faktorer som en temperaturminskning orsakad av den vinterstorm som nyligen drabbade USA och geopolitiska spänningar mellan USA, Ukraina och Ryssland. Nyligen statistik indikerade att irakisk produktion i januari var avsevärt under dess tillåtna kvot enligt den tidigare OPEC+-överenskommelsen. Dessutom föreslog marknadskommentatorer att Kazakstan vill behålla mer av sin försörjning hemma för att sänka inhemska priser och lindra civila spänningar.

‍

Kryptovalutor

‍

Efter en turbulent vecka på de globala marknaderna steg Bitcoin mest på 4 månader när handlare visade tecken på förnyad risktagande. Den största kryptovalutan efter marknadsvärde, som inte hade stigit över $40,000 på mer än 2 veckor, ökade med 10%. Tekniskt sett handlas Bitcoin för närvarande runt $41,600, över 76,4% retracement-nivån på $40,900, följt av nästa stödnivå på 61,8% retracement-nivån på omkring $39,400.

‍

Dessutom steg priset på Ether med 12%. Även SOL, den inhemska valutan på Solana-blockkedjan, noterade liknande vinster. Efter timmar av att ha förlorats i vad vissa kallar den största DeFi-hacket, återställdes kryptovalutan och ökade med cirka 12%. I samma spår steg Polkadot med 15,3%, vilket förde dess sju dagars vinst till 20%, Terra var upp med 11,53% under samma period, och BNB, XRP och Cardano steg alla med 9-12%. 

‍

När det gäller marknadsvärde var Dogecoin upp med 5,5%, medan Avalanche var upp med 14,5%. Den 4 februari 2022, på fredagen, uppgick det globala kryptovaluta marknadsvärdet till $1,64 biljoner, medan den totala kryptovaluta marknadsvolymen ökade med nästan 63% till $106,29 miljarder.

‍

US Indices

‍

*Nettovinst och nettovinst % baseras på den veckovisa stängningsprisutvecklingen från måndag till fredag.

‍

Det har varit en volatil vecka för US Indices, där marknaderna främst drivits av sysselsättningssiffror, resultatrapporter och möjligheten till högre räntor i den närmaste framtiden.

‍

När det gäller resultatrapporter föll Facebooks aktiekurs med cirka 26% och raderade cirka $232 miljarder av sitt marknadsvärde. Å andra sidan var Amazons rapport bättre än förväntat, eftersom den främst drevs av sin webbtjänsteavdelning som hjälpte indexen att hoppa tillbaka nästa dag.

‍

Utöver detta vägde den starka sysselsättningsrapporten på fredagen den 4 februari 2022 på statliga obligationspriser, vilket fick den 10-åriga amerikanska statsobligationsräntan att stiga över 1,93% – den högsta nivån sedan december 2019, innan pandemin började. Andra länders räntor steg när förväntningarna på en stramare penningpolitik ökade.

‍

Fokus för denna vecka skulle vara konsumentprisindex (CPI) data, som är planerat till torsdag den 10 februari 2022. Enligt förra månadens CPI ökade priserna med 7,0% under de 12 månader som slutade i december – den högsta nivån sedan 1982. Räntan var 5,5% när de volatila livsmedels- och energikategorierna exkluderades. Jämfört med detta förväntas denna veckas CPI-data vara runt 7,3% och exklusive mat och energi förväntas det vara cirka 5,9%.

Handla på de finansiella marknaderna med optioner och multiplikatorer på DTrader eller CFDs på Deriv X Finansiella konton och Deriv MT5 Finansiella och Finansiella STP-konton.