Weekly market report – 25 Apr 2022

Forex

‍

After reaching a high of $1.0936 on Thursday, 21 April 2022, the EUR/USD pair bounced for the second week in a row from around $1.0761 to settle near $1.08 for the week. On the week's final trading day, risk concerns overshadowed positive macroeconomic developments, bringing the greenback back into favour. 

Sự tăng giá ban đầu của cặp tiền này là do một sự chuyển hướng chính sách bất ngờ từ một số nhà hoạch định chính sách châu Âu. Luis de Guindos, Phó Chủ tịch Ngân hàng Trung ương Châu Âu cho biết lạm phát gần đạt đỉnh nhưng có thể tăng lãi suất trong nửa sau của năm, tùy thuộc vào dữ liệu kinh tế vĩ mô.

Nhà giao dịch vẫn tiếp tục tìm kiếm an toàn giữa những lo ngại về suy thoái kinh tế Mỹ và cuộc khủng hoảng Đông Âu, do đó sự nhiệt tình đã không kéo dài. Lợi suất trái phiếu kho bạc 10 năm tại Hoa Kỳ đã giảm xuống dưới 3% trong tuần này. Additionally, inflation in the United States reached a four-decade high, touching 8.5% YoY in March. While in the European Union, inflation was verified at 7.4%, also a multi-decade record, but slightly lower than previously predicted. Ở đây, kỳ vọng lạm phát mạnh hơn so với các chỉ số kinh tế vĩ mô báo hiệu giảm áp lực giá.

Sự quyết đoán của các ngân hàng trung ương đã trở thành chuẩn mực mới. Ngoại trừ Ngân hàng Nhật Bản, gần như mọi ngân hàng trung ương đều có kế hoạch thắt chặt chính sách tiền tệ một cách mạnh mẽ hơn, điều này dường như không đủ để kiềm chế tình hình. Một kịch bản như vậy tạo ra nền tảng lý tưởng cho việc đồng đô la Mỹ tăng giá, một xu hướng sẽ tiếp tục trong những tuần tới vì không có lý do nào khiến thị trường giảm đang được dự đoán sẽ phai nhạt bất cứ lúc nào. Các cổ phiếu có lợi suất cao cũng được dự đoán sẽ giảm, trong khi các thị trường Mỹ được kỳ vọng sẽ thể hiện tốt hơn vì Cục Dự trữ Liên bang Mỹ đã chuẩn bị cho một đợt tăng lãi suất mạnh mẽ trong một thời gian, phần lớn đã được định giá trước.

Vẫn chưa rõ liệu Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) có hành động vào tháng Bảy (như dự kiến trong tuần này) hay chọn tăng 25 điểm hay 50 điểm cơ bản, dẫn đến khả năng mạnh lên tạm thời của đồng tiền chung.

As per the technicals, the hourly chart for the week seemed to be skewed to the right for the reasons mentioned above and is currently just above the 5 and 10 SMA's at around $1.0789 and $1.0796, respectively. Also, EUR/USD was trading at its psychological level of around $1.0810 when it broke through the level on Wednesday, 20 April 2022 and traded at its highest level on Thursday, 21 April 2022. Tuy nhiên, nó đã giảm xuống dưới mức tâm lý của nó vào cuối tuần.

GBP/USD was down, ending the week at around the $1.2839 level and making the previous week's rally appear to be a one-off in an ongoing trend. GBP bulls sought to regain the $1.31 level in the second half of the week, but the US dollar remained dominant. Trong tuần tới, cặp tiền này sẽ chuẩn bị cho các công bố kinh tế quan trọng từ Mỹ. Tuy nhiên, các công bố dữ liệu từ Vương quốc Anh dường như khá yên tĩnh.

Nâng cao chiến lược giao dịch của bạn với những thông tin thị trường mới nhất và giao dịch CFDs trên tài khoản Deriv X.

Hàng hóa

Vàng đã chứng kiến sự thay đổi trong xu hướng tổng thể lần đầu tiên kể từ đầu tháng Tư. Điều kiện giao dịch vào ngày thứ Hai Phục sinh đã dẫn đến một sự chuyển động tăng mạnh. As you can see in the chart above, the yellow metal started the week on a bullish note, reaching close to $2,000, its highest in over a month. Later, gold prices bounced around the psychological level of $1,980 before breaking free into a downward trend. The bullion saw a heavy decline on Tuesday, 19 April 2022, owing to dominating risk flows in the global financial markets. 

Whilst the treasury yields and the greenback were lifted due to faster policy tightening by the Federal Reserve, the precious metal ended the week close to $1,930. Vàng đã ghi nhận sự suy giảm lớn nhất trong tuần kể từ giữa tháng Ba, đã giảm xuống dưới SMA 5 và SMA 10, hiện đang hoạt động như các mức kháng cự. Overall, gold showed a similar decline against the US dollar and the Euro, having dropped by around 2.4% during the week. 

Tài sản trú ẩn an toàn này rất nhạy cảm với lãi suất ngắn hạn của Mỹ đang tăng và lợi suất cao hơn, điều này làm tăng chi phí cơ hội khi nắm giữ vàng không sinh lời. However, it is a safe place to park your funds during rising political and economic tensions. 

Mặc dù vàng đã giảm so với đỉnh gần đây, lạm phát và những lo ngại về địa chính trị vẫn tiếp tục tác động tích cực lên giá vàng. It’s only safe to say that gold should hold above the $1,900 level till there is a significant change in the Russia-Ukraine dispute. 

Dầu đã theo chân vàng và gia tăng thêm thiệt hại từ tuần trước. On Monday, 18 April 2022, oil prices dropped to nearly a two-week low due to the growing concerns over reduced fuel demand owing to the prolonged COVID-19 lockdowns in Shanghai. Overall, oil prices fell by nearly 4% last week. 

Furthermore, crude oil prices are around $20 lower than last month’s peak. Tổng thống Biden gần đây đã huy động Dự trữ Dầu mỏ Chiến lược và mở lại các hợp đồng cho thuê dầu trên đất công. However, this development has not impacted the asset and fuel prices remain high. 

As the Ukraine crisis deepens, oil prices are not expected to drop below the $90-a-barrel mark as the European Union weighs a ban on Russian oil. Nếu điều đó xảy ra, nguồn cung còn ngắn hơn nữa sẽ đẩy giá dầu lên một hướng ngược lại.

Tận dụng tối đa các cơ hội thị trường này bằng cách sắc bén chiến lược giao dịch của bạn và giao dịch trên các thị trường tài chính với các tùy chọn và Multipliers trên Deriv Trader.

Tiền điện tử

Bitcoin (BTC), the world's largest crypto by market capitalisation, dipped below the $40,000 mark, while Ether plunged below the $3,000 level. 

The rising correlation between BTC and stocks resulted in Bitcoin plunging more than 3% on Friday, 22 April 2022, when the US stock indexes fell. Bài phát biểu của Powell vào đêm hôm trước đã ảnh hưởng đến các thị trường Mỹ và vang vọng trên thị trường tiền điện tử, để lại một gãy ra khỏi một đường hỗ trợ quan trọng. This movement is evident on the chart, where we see a dip in BTC/USD that dropped below the $39,500 mark after it reached its high for the week, which was above the $42,500 mark. Bitcoin sau đó vẫn duy trì ở mức đó trong phần còn lại của tuần. Based on the hourly chart for the week, BTC/USD was at around $39,508, below the 5 and 10 SMA at around $39,564 and $39,603, respectively, which are currently acting as the resistance levels.

Furthermore, Ethereum was down by over 2.4%, while other leading altcoins in the top 10 were down by 0.4% (Terra) and 4.7% (Polkadot).

The total cryptocurrency market capitalisation, according to CoinMarketCap, fell overnight by 2.2% to $1.88 trillion.

Meanwhile, on Friday, 22 April 2022, Twitter Inc. announced that it is working with digital payment processor Stripe Inc. on a trial program for cryptocurrency payouts for its monetisation products. Để tiếp cận "nền kinh tế triệu phú" và tăng doanh thu, Twitter đã thêm các tính năng monetisation trong năm ngoái. In addition to this, users who receive cryptocurrency payments can keep their earnings in crypto wallets on the Polygon network, a crypto infrastructure firm based on the Ethereum blockchain. 

Chỉ số Mỹ

‍

Stocks plunged on Friday, 22 April 2022, with the Dow Jones Industrial Average tumbling by more than 900 points and posting its worst day since 2020, as the latest weaker-than-expected corporate earnings and the prospect of rising rates caused a wave of selling.

The Dow notched its fourth consecutive weekly loss, and the S&P 500 posted its third. The Dow fell by 1.9% for the week, the S&P 500 fell by 2.8%, and the Nasdaq declined by 3.8%. Moreover, Goldman Sachs, Home Depot and Visa were big downside contributors. 

Ngoài việc phản ứng với các báo cáo thu nhập yếu hơn mong đợi, tâm lý của nhà giao dịch còn bị ảnh hưởng bởi chính sách thắt chặt của Cục Dự trữ Liên bang. Chủ tịch Fed Jerome Powell đã phác thảo cách tiếp cận mạnh mẽ nhất của ông để kiềm chế lạm phát và nhấn mạnh rằng một đợt tăng 50 điểm cơ bản đang được xem xét cho tháng Năm. Hơn nữa, lợi suất trái phiếu 10 năm đã tăng lên mức cao mới trong ba năm là chưa đến 3% khi đợt bán tháo trái phiếu toàn cầu tiếp tục.

Mùa báo cáo thu nhập vừa mới bắt đầu, và kết quả đã hỗn hợp trên các lĩnh vực khác nhau. Trong số đó, Netflix, Inc. đã giảm mạnh sau khi sự giảm số lượng người đăng ký không mong đợi đã ảnh hưởng đến lĩnh vực Dịch vụ Truyền thông, lĩnh vực hoạt động tồi tệ nhất trong tuần.

Tuần tới có thể là tuần bận rộn nhất trong mùa báo cáo lợi nhuận này, với hàng chục công ty nổi bật trên nhiều lĩnh vực thị trường công bố lợi nhuận. Apple, Amazon, Microsoft, Meta Platforms và Google, năm công ty công nghệ lớn nhất, sẽ báo cáo lợi nhuận trong tuần tới.

Bây giờ bạn đã cập nhật về cách các thị trường tài chính hoạt động trong tuần trước, bạn có thể cải thiện chiến lược của mình và giao dịch CFDs trên Deriv MT5 và tài khoản tài chính STP.