Analizujemy 3 kluczowe wyniki finansowe akcji z grupy Magnificent 7:

• Amazon (AMZN)
• Meta (META)
• Apple (AAPL)

Bądź na bieżąco z naszym cotygodniowym przeglądem rynku w Market Radar.

W najnowszym Market Radar analizujemy kluczowe wyniki finansowe 2 z 7 cudownych akcji:

• Microsoft (MSFT)
• Alphabet (GOOGL/GOOG)

Bądź na bieżąco z naszą cotygodniową analizą rynku w Market Radar.

Czy jesteś zainteresowany podejściem bardziej kontrolowanym i metodycznym do handlu, korzystając z Deriv Bot? Strategia Reverse D’Alembert jest dla Ciebie. 

Chodzi o inteligentne dostosowania w strategii Reverse D’Alembert. Ta strategia zwiększa Twoją stawkę po każdej udanej transakcji i zmniejsza ją po nieudanych wynikach o ustaloną liczbę jednostek. 

Omówimy, jak ta strategia handlowa działa na Deriv Bot, robocie handlowym, który oferuje handel opcjami na popularnych rynkach finansowych. Odkryjesz kluczowe parametry zaangażowane w stosowanie Reverse D’Alembert w swoim robocie handlowym, jak działa strategia oraz jak możesz zarządzać swoim ryzykiem przy zastosowaniu progów zysku i strat. 

Kluczowe parametry

Strategia Reverse D'Alembert w Deriv Bot wykorzystuje te parametry handlowe.

Początkowa stawka: Kwota, którą jesteś gotów postawić, aby wejść w transakcję. To punkt wyjścia dla wszelkich zmian w stawce w zależności od dynamiki stosowanej strategii.

Jednostka: Liczba jednostek, które są dodawane w przypadku udanych transakcji lub liczba jednostek usuwanych w przypadku strat. Na przykład, jeśli jednostka jest ustawiona na 2 z początkową stawką 1 USD, stawka zwiększa się lub zmniejsza o dwukrotność początkowej stawki, co oznacza zmianę o 2 USD.

Próg zysku: Robot przestanie handlować, jeśli Twój całkowity zysk przekroczy tą kwotę.

Próg straty: Robot przestanie handlować, jeśli Twoja całkowita strata przekroczy tą kwotę.

Jak działa strategia Reverse D’Alembert

1. Rozpocznij od początkowej stawki. Załóżmy 1 USD.
2. Wybierz jednostkę. W tym przykładzie są to 2 jednostki lub 2 USD.
3. W przypadku transakcji, które kończą się zyskiem, stawka na kolejną transakcję wzrośnie o 2 USD. Deriv Bot będzie nadal dodawał 2 USD za każdą udaną transakcję. Zobacz A1.
4. W przypadku transakcji, które kończą się stratą, będą dwa scenariusze.
   • Jeśli transakcja była realizowana po początkowej stawce, kolejna transakcja pozostanie na tej samej kwocie, ponieważ strategia handluje minimalnie przy początkowej stawce, zobacz A2. 
   • Jeśli transakcja była realizowana z wyższą kwotą, stawka na kolejną transakcję zostanie zmniejszona o 2 USD, zobacz A3.

Progi zysku i straty

Z Deriv Bot możesz ustawić progi zysku i straty, aby zabezpieczyć potencjalne zyski i ograniczyć potencjalne straty. Oznacza to, że robot handlowy automatycznie zatrzyma się, gdy osiągnie którykolwiek z progów zysku lub straty.

To forma zarządzania ryzykiem, która może potencjalnie zwiększyć udane transakcje, ograniczając jednocześnie wpływ strat. Na przykład, jeśli ustawisz próg zysku na 100 USD i strategia przekroczy 100 USD zysku ze wszystkich transakcji, robot przestanie działać.

Podsumowanie

Efektywny handel z systemem D'Alembert wymaga starannego rozważenia postępu stawek i zarządzania ryzykiem. Możesz zautomatyzować to podejście, korzystając z Deriv Bot, ustawiając progi zysku i straty, aby zapewnić zrównoważony i kontrolowany handel. 

Jednakże ważne jest, abyś ocenił swoją tolerancję na ryzyko i przetestował strategie na koncie demo. Może to pomóc Ci określić, czy Reverse D’Alembert pasuje do Twojej strategii handlowej, zanim przejdziesz do handlu pieniędzmi rzeczywistymi. 

Zarejestruj się na bezpłatne konto demo, aby przetestować tę popularną strategię handlową na Deriv Bot. To konto demo zawiera wirtualne środki, dzięki czemu możesz je testować bez ryzyka przed przejściem do konta z prawdziwymi pieniędzmi. 

Strategia handlowa 1-3-2-6 nie dotyczy błyskawicznych bogactw ani natychmiastowych zwycięstw. Chodzi o budowanie swojego potencjalnego zysku cegła po cegle, jeden udany handel na raz. 

Czym jest strategia 1-3-2-6?

Strategia ta ma na celu maksymalizację potencjalnych zysków dzięki czterem kolejnych udanym transakcjom. Oto jak to działa: 

Jedna jednostka odpowiada wysokości Twojej początkowej stawki. Stawka będzie dostosowywana od 1 jednostki do 3 jednostek po pierwszej udanej transakcji, następnie do 2 jednostek po drugiej udanej transakcji i do 6 jednostek po trzeciej udanej transakcji. 

Jeśli nastąpi nieudana transakcja lub cykl transakcji czterech kontraktów jest zakończony, stawka na następną transakcję zostanie zresetowana do Twojej początkowej stawki.

Artykuł ten bada strategię zintegrowaną z Deriv Bot, wszechstronnym botem handlowym zaprojektowanym do handlu na popularnych rynkach, takich jak forex, towary i indeksy pochodne. Zgłębimy kluczowe parametry strategii, jej zastosowanie i dostarczymy niezbędne informacje, które pomogą Ci nawigować w tej strategii na Deriv Bot. 

Kluczowe parametry

To są parametry handlowe wykorzystywane w Deriv Bot z strategią 1-3-2-6.

Początkowa stawka: Kwota, którą jesteś gotów zainwestować jako stawka na rozpoczęcie transakcji. To jest punkt wyjścia dla wszelkich zmian w stawce w zależności od dynamiki stosowanej strategii.

Próg zysku: Bot przestanie handlować, jeśli całkowity zysk przekroczy tę kwotę.

Próg straty: Bot przestanie handlować, jeśli całkowita strata przekroczy tę kwotę.

Jak działa strategia 1-3-2-6

1. Rozpocznij od początkowej stawki. Załóżmy, że to 1 USD.
   
2. Jeśli transakcja jest udana, ta strategia automatycznie dostosuje Twoją stawkę do 3 jednostek Twojej początkowej stawki na następną transakcję. W tym przypadku dostosowanie stawki wynosi 3 jednostki, a początkowa stawka to 1 USD. Zatem następna transakcja rozpocznie się od 3 USD.
   
3. Jeśli druga transakcja również zakończy się sukcesem, Twoja stawka dostosuje się do 2 USD lub 2 jednostek początkowej stawki na następną transakcję.
   
4. Jednak jeśli jakakolwiek transakcja zakończy się stratą, Twoja stawka zostanie zresetowana do początkowej stawki 1 USD na następną transakcję. W powyższym przykładzie trzecia transakcja kończy się stratą, dlatego stawka zostaje zresetowana do początkowej stawki 1 USD na następną transakcję.
   
5. Po osiągnięciu początkowej stawki, jeśli następna transakcja wciąż zakończy się stratą, Twoja stawka pozostanie na początkowej stawce 1 USD. Ta strategia minimalnie będzie handlować na początkowej stawce. Odniesienie do czwartej i piątej transakcji.
   
6. Jeśli nastąpią kolejne udane transakcje, stawka podąży za sekwencją zmian od 1 do 3, a następnie do 2 i 6 jednostek początkowej stawki. Po 4 kolejnych udanych transakcjach cykl zostanie zakończony, a strategia powtórzy się w nowym cyklu. Jeśli jakakolwiek transakcja zakończy się stratą, Twoja stawka zostanie zresetowana do początkowej stawki na następną transakcję.

Szczegółowe omówienie strategii 1-3-2-6

Strategia 1-3-2-6 została zaprojektowana w celu wykorzystania kolejnych udanych transakcji przy minimalizacji strat w czasie serii strat. Racjonalność tej strategii opiera się na prawdopodobieństwie statystycznym, z dostosowaniami wielkości stawek opartymi na postrzeganym prawdopodobieństwie sukcesu.

Istnieje większe prawdopodobieństwo sukcesu w drugiej transakcji po udanej transakcji. W związku z tym stawka dostosowuje się do 3 jednostek w drugiej transakcji. W trzeciej transakcji stawka dostosowuje się do 2 jednostek z powodu mniejszego prawdopodobieństwa udanej transakcji. Jeśli trzecia transakcja również zakończy się sukcesem, strategia przeznaczy wszystkie poprzednie zyski (łącznie 6 jednostek początkowej stawki) na czwartą transakcję z celem podwojenia potencjalnych zysków. 

Jeśli czwarta transakcja zakończy się pozytywnym wynikiem, strategia pomoże osiągnąć całkowity zysk w wysokości 12 jednostek. Jednak należy zachować ostrożność, ponieważ ryzyko w tej strategii może szybko eskalować, a każda strata w czwartej transakcji powoduje utratę wszystkich wcześniejszych zysków.

Progi zysku i straty

Deriv Bot oferuje narzędzia do zarządzania ryzykiem z progami zysku i straty. Będziesz mógł ustawić te limity, aby zabezpieczyć potencjalne zyski i ograniczyć potencjalne straty. Oznacza to, że bot handlowy automatycznie przestanie działać, gdy zostanie osiągnięty próg zysku lub straty. Na przykład jeśli ustawisz próg zysku na 100 USD, a strategia przekroczy 100 USD zysku ze wszystkich transakcji, bot przestanie działać.

Podsumowanie

Strategia handlowa 1-3-2-6 może przynieść znaczne zyski, ale wiąże się również z istotnym ryzykiem. Każda stawka jest niezależna, a strategia nie zwiększa szans na udane transakcje w dłuższej perspektywie. Jeśli napotkasz serię strat, strategia ta może prowadzić do znacznych strat. 

Dlatego ważne jest, aby ocenić swoją tolerancję na ryzyko i ćwiczyć na koncie demo przed rozpoczęciem handlu prawdziwymi pieniędzmi. 

Zarejestruj się, aby założyć konto handlowe demo. Będziesz mógł ćwiczyć bez ryzyka z wirtualnymi funduszami, zbadać jak działają progi zysku i straty oraz zrozumieć, jak działa strategia handlowa 1-3-2-6 przed przejściem na handel prawdziwymi pieniędzmi. 

Wyobraź sobie, że możesz maksymalizować potencjał mnożenia zysków z udanych transakcji. Wprowadzenie strategii odwróconego Martingale. 

Celem zapewnienia potencjalnych zysków z kolejnych udanych transakcji, ta strategia handlowa zwiększa Twoją stawkę po każdej udanej transakcji i resetuje się do początkowej stawki po każdej przegranej transakcji.

W tym artykule badamy strategię odwróconego Martingale dostępną w Deriv Bot, wszechstronnym robocie handlowym zaprojektowanym do handlu takimi aktywami jak forex, towary i indeksy pochodne. Zgłębimy kluczowe parametry strategii oraz jej zastosowanie i przekażemy istotne informacje dla traderów, którzy chcą efektywnie korzystać z bota.

Kluczowe parametry

To są parametry handlowe używane w Deriv Bot w strategii odwróconego Martingale.

Początkowa stawka: Kwota, którą jesteś gotów postawić, aby wejść w transakcję. To jest punkt wyjścia do jakichkolwiek zmian w stawce w zależności od dynamiki używanej strategii.

Multiplier: Mnożnik stosowany do zwiększenia Twojej stawki, jeśli Twoja transakcja jest udana. Wartość musi przekraczać 1.

Próg zysku: Bot zatrzyma handel, jeśli Twój całkowity zysk przekroczy tę kwotę.

Próg straty: Bot zatrzyma handel, jeśli Twoja całkowita strata przekroczy tę kwotę.

Maksymalna stawka: Maksymalna kwota, którą jesteś gotów zapłacić za wejście w pojedynczą transakcję. Stawka w Twojej następnej transakcji zostanie zresetowana do początkowej stawki, jeśli przekroczy tę wartość. Jest to opcjonalny parametr zarządzania ryzykiem.

Jak działa strategia odwróconego Martingale

1. Rozpocznij od początkowej stawki. Powiedzmy 1 USD.
2. Wybierz swój mnożnik. W tym przykładzie wynosi 2.
3. Jeśli pierwsza transakcja jest udana, Deriv Bot automatycznie podwoi Twoją stawkę na następną transakcję do 2 USD. Deriv Bot będzie kontynuował podwajanie stawki po każdej udanej transakcji.
4. Jeśli transakcja kończy się stratą, stawka na następną transakcję zostanie zresetowana do początkowej kwoty stawki 1 USD.

Celem strategii odwróconego Martingale jest wykorzystanie kolejnych udanych transakcji i maksymalizacja potencjalnych zysków z nich. Ta strategia jest korzystna tylko wtedy, gdy występują kolejne udane transakcje.

Dlatego ważne jest, aby ustawić maksymalną stawkę, aby zabezpieczyć wszystkie potencjalne zyski uzyskane z kilku kolejnych udanych transakcji. Jeśli nie ma ustawionej maksymalnej stawki, możesz stracić wszystkie zyski, które zdobyłeś, w tym swoją początkową stawkę. Na przykład, jeśli Twoim celem jest maksymalizacja zysków w ciągu 2 kolejnych udanych transakcji, ustalasz maksymalną stawkę na 2 USD, jeśli Twoja początkowa stawka wynosi 1 USD. Podobnie, jeśli Twoim celem jest maksymalizacja zysków w ciągu 3 kolejnych udanych transakcji, ustalasz maksymalną stawkę na 4 USD, jeśli Twoja początkowa stawka wynosi 1 USD.

Progi zysku i straty

Deriv Bot umożliwia ustawienie progów zysku i straty w celu zarządzania ryzykiem. Próg zysku automatycznie zatrzyma handel po osiągnięciu ustalonej kwoty, aby zablokować Twoje zyski. Próg straty zatrzyma handel po zgromadzeniu ustalonej kwoty straty. Te progi zabezpieczają zyski i ograniczają straty w ramach Twojego zarządzania ryzykiem. Na przykład, przy progu zysku 100 USD, bot zatrzyma się po przekroczeniu 100 USD całkowitego zysku.

Podsumowanie

Strategia odwróconego Martingale w handlu może oferować znaczne zyski, ale wiąże się również z istotnym ryzykiem. Z wybraną strategią, Deriv Bot zapewnia zautomatyzowany handel z środkami zarządzania ryzykiem, takimi jak ustalenie początkowej stawki, rozmiaru stawki, maksymalnej stawki, progu zysku i progu straty. Konieczne jest, aby traderzy ocenili swoje tolerancje ryzyka, praktykowali na koncie demo i dokładnie zrozumieli strategię przed handlem prawdziwymi pieniędzmi.

Zarejestruj się na bezpłatne konto demo Deriv i wypróbuj tę strategię na Deriv Bot. Będziesz mógł praktykować bez ryzyka z wirtualnymi środkami. Gdy będziesz gotów do handlu prawdziwymi pieniędzmi, zaktualizuj swoje konto demo na rzeczywiste konto Deriv.

Strategie handlowe są różnorodne, każda z unikalnym podejściem i poziomem ryzyka. W tym artykule zbadamy trzy główne strategie na Deriv Bot: Martingale, D’Alembert i Oscar’s Grind. Naszym celem jest uproszczenie i oświetlenie ich celów, ryzyk i metodologii.

Martingale

Podejście: Strategia Martingale to system negatywnej progresji, w którym podwajasz swoją stawkę po każdej przegranej i wracasz do początkowej transakcji po zysku.

Cel: Odbić wcześniejsze straty za pomocą jednego zysku.

Ryzyko: Wysoki poziom ryzyka. Możesz nagromadzić duże straty, jeśli doświadczysz serii przegranych.

Jak to działa:

Podsumowanie: System Martingale polega na gonić straty poprzez podwajanie stawek. Zakłada, że w końcu zyskasz, a gdy to nastąpi, odzyskasz swoje straty. Jednak jest to ryzykowne, ponieważ nie gwarantuje sukcesu i może prowadzić do znacznych strat, jeśli napotkasz przedłużoną serię przegranych.

‍

D’Alembert

Podejście: D’Alembert to bardziej konserwatywna strategia, w której zwiększasz swoją stawkę o stałą jednostkę po przegranej i zmniejszasz ją o tę samą jednostkę po zysku.

Cel: Osiągnięcie równowagi między zyskami a stratami przy jednoczesnym uzyskiwaniu niewielkiego zysku.

Ryzyko: Umiarkowane ryzyko w porównaniu do Martingale, ponieważ nie zwiększa stawek tak szybko.

Jak to działa:

Podsumowanie: D’Alembert polega na bardziej ostrożnym zarządzaniu swoimi transakcjami. Ma na celu zrównoważenie strat i zysków, co sprawia, że jest to bardziej umiarkowane podejście w porównaniu do bardziej agresywnej strategii Martingale.

‍

Oscar’s Grind

Podejście: Oscar’s Grind to system pozytywnej progresji, w którym zwiększasz swoją stawkę o stałą jednostkę po zysku i utrzymujesz tę samą stawkę po przegranej. To trwa, aż osiągniesz cel, jakim jest uzyskanie jednostki zysku na sesję.

Cel: Uzyskiwanie małych, stałych zysków przy minimalizacji strat.

Ryzyko: Niski poziom ryzyka w porównaniu do Martingale, ponieważ nie goni agresywnie strat.

Jak to działa:

Podsumowanie: Oscar’s Grind koncentruje się na ustalaniu celów zysku oraz osiąganiu stopniowych zysków przy jednoczesnym zarządzaniu stratami. Jest stworzona dla bardziej kontrolowanych i konserwatywnych transakcji.

Podsumowując, każda strategia handlowa oferuje odrębne podejście dostosowane do różnych apetytów na ryzyko i celów:

• Martingale dąży do agresywnego odzyskania
• D’Alembert dąży do równowagi
• Oscar’s Grind koncentruje się na konsekwentnych, stopniowych zyskach.

Zrozumienie tych strategii i ich wrodzonych ryzyk jest kluczowe, ponieważ pomoże Ci podejmować świadome decyzje zgodne z Twoimi preferencjami handlowymi i celami.

Poznaj, jak te strategie działają bez ryzyka, korzystając z darmowego konta demo Deriv. Zawiera również wirtualne środki do przetestowania tych strategii, aby sprawdzić, która z nich działa najlepiej dla Twojego apetytu na ryzyko i preferencji handlowych.

Decyzje dotyczące stóp procentowych banków centralnych

Bloomberg, Reuters:

Bank Japonii:

• Oczekuje się, że utrzyma bieżącą politykę
• Skupienie na ocenie gubernatora Kazuo Uedy dotyczącej zrównoważonego postępu inflacji
• Brak natychmiastowego zakończenia ostatniej na świecie ujemnej stopy procentowej

Bank Kanady:

• Przewiduje się, że utrzyma stopy procentowe na niezmienionym poziomie
• Gospodarka w "terytorium recesyjnym"
• Analitycy przewidują ostrożne podejście do decyzji o stopach procentowych

Europejski Bank Centralny (EBC):

• Stopy procentowe prawdopodobnie pozostaną stabilne w czwartek
• Uwaga rynku na informacje o czasie obniżek stóp
• Sondaż Reutersa: 45% spodziewa się obniżki stóp w przyszłym kwartale
• Mediana oczekiwań: 100 punktów bazowych cięć w 2024 roku, co obniży stopę depozytową do 3,00%

Emerytury & inwestycje

Najważniejsze punkty badania menedżerów funduszy Bank of America

Perspektywy stóp procentowych:

• Tylko 3% badanych menedżerów w styczniu przewiduje wyższe stopy.
• Większość przewiduje obniżki stóp w pierwszej połowie 2024 roku.

Wnioski menedżerów:

• Badano 256 menedżerów funduszy zarządzających aktywami o wartości 669 miliardów dolarów.
• Oczekiwania globalnego wzrostu w ciągu następnych 12 miesięcy na poziomie netto -40%. Znacząca poprawa w porównaniu do grudniowego wyniku netto -50%.

Nastroje rynkowe:

• Menedżerowie wyrażają ostrożną prognozę wzrostu globalnego.
• Pomimo pozostania w pesymistycznym nastroju, zmiana wskazuje na wzrost optymizmu. 

Wnioski Billa Grossa, byłego CEO PIMCO

Bloomberg i Market Watch:

Wnioski Billa Grossa, byłego CEO PIMCO

• Porady Billa Grossa dla Federal Reserve:
  • Zaleca wstrzymanie redukcji bilansu.
  • Nalega na obniżki stóp procentowych w nadchodzących miesiącach, aby uniknąć recesji.
• Preferencje inwestycyjne Grossa:
  • Podkreśla drogocenności akcji w stosunku do rzeczywistych zysków.
  • Preferuje konserwatywne inwestycje: akcje o wysokiej dywidendzie (banki, tytoń) oraz arbitraż M&A.
• Przeciwstawne stanowisko Wall Street:
  • Od lat optymistyczny strateg w odniesieniu do S&P 500.
  • Spodziewa się potencjalnego wzrostu o 5% w nadchodzących miesiącach.

Aktualizacje Kitco

• Przegląd pozycji:
  • Długie pozycje netto na złocie: 83 229 kontraktów. minimalna zmiana w porównaniu do poprzedniego tygodnia.
  • Ruch cenowy:
    • Ceny złota konsolidują się w zakresie od 2 050 do 2 000 dolarów/uncję.
• Reakcja spekulantów:
  • Wzbudzone wątpliwości w obliczu jastrzębich komentarzy ze strony urzędników Fed prowadzą do agresywnych cięć w długich pozycjach na złoto.
• Wnioski analityków (TD Securities):
  • Spekulanci wskazują na wysokie koszty przenoszenia oraz przedłużone możliwości.
  • Sprzedaż na rynku obligacji w ostatniej części okresu raportowania CFTC.
• Stanowisko Fedu i prognozy dotyczące złota:
  • Analitycy sugerują mało prawdopodobny trend w kierunku średniej ceny 2 200 dolarów, dopóki nie pojawią się łagodne sygnały z Fedu.

Prognozy stóp procentowych Banku Kanady

Wall Street Journal: 

• Konsensus ekonomistów:
  • Powszechnie oczekiwane utrzymanie głównej stopy procentowej.
  • 10 z 14 ekonomistów przewiduje obniżki stóp przed końcem czerwca.
• Podniosły się obawy:
  • Słaba konsumpcja i inwestycje przedsiębiorstw mogą wpłynąć na presję cenową.
  • Zaleca się ostrożność, aby uniknąć przedwczesnych obniżek i potencjalnych ryzyk inflacyjnych.
• Wnioski ekspertów:
  • Tu Nguyen z RSM Canada ostrzega przed wczesnymi cięciami, podkreślając wcześniejsze wysiłki banku centralnego.
  • Carl Gomez z CoStar Group sugeruje, że gospodarka jest prawdopodobnie w recesji lub w jej pobliżu.
• Oczekiwany harmonogram:
  • Analitycy przewidują, że pierwsza obniżka stóp może mieć miejsce w pierwszej połowie roku i najwcześniej w kwietniu.

Aktualizacje Banku Japonii

Japan Times i Reuters: 

• Aktualne ustawienia monetarne:
  • BOJ utrzymuje ultrałagodną politykę monetarną.
• Zmiana przekonania:
  • Sygnalizuje rosnące przekonanie co do zakończenia stymulacji.
  • Sugestia bliskiego końca ujemnych stóp procentowych.
• Uwagi gubernatora Uedy:
  • Gubernator BOJ Kazuo Ueda wyraża zaufanie do zdolności Japonii do zrównoważonego osiągania celu inflacyjnego na poziomie 2%.
  • Cytuje stałe wzrosty cen w sektorze usług.
• Wpływ na rynek:
  • Jastrzębia tendencja wywołuje odbicie jena japońskiego.
  • Krótko terminowe stopy obligacji rządowych osiągają najwyższy poziom w ciągu miesiąca.
  • Inwestorzy przewidują rosnącą szansę na zakończenie ujemnych stóp w marcu lub kwietniu.
• Nadchodząca uwaga:
  • Rynki ściśle monitorują roczne negocjacje płacowe, kończące się w połowie marca.
• Konsensus wśród analityków:
  • Sześciu z ośmiu analityków przewiduje, że dolny koniec zakresu dolara amerykańskiego będzie się mieścić w przedziale między ¥130 a ¥135 w stosunku do jena.

Federal Reserve i PYMNTS

Aktualizacja programu finansowania terminowego z Fed:

• Aktualizacja Federal Reserve:
  • Program finansowania terminowego (BTFP) zaprzestaje nowych pożyczek 11 marca.
  • Stopa dla nowych pożyczek BTFP dostosowana, aby dopasować się do stóp procentowych na saldach rezerwowych.
  • Natychmiastowa implementacja; wszystkie inne warunki programu pozostają bez zmian.
• Początkowo kosztowne pożyczki BTFP z powodu przewidywanych wyższych stóp.
• Zmiana oczekiwań dotyczących stóp sprawia, że pożyczki są atrakcyjne, co prowadzi do zwiększenia niedawnych rekordowych pożyczek.
• Banki mogą pożyczać z BTFP, wpłacać fundusze w Fedzie, zarabiając wyższe stopy na saldach rezerwowych.
• Analitycy zauważają, że banki wykorzystują pozytywną arbitraż, co widać w spadku rentowności w listopadzie 2023 roku i wzroście aktywów BTFP.
• Ruch Fedu może odwrócić niedawny trend spadkowy rentowności obligacji, sygnalizując potencjalny wzrost.

Akcje w USA

Barrons i Wall Street Journal: 

• Barrons: Indeksy akcji USA zakończyły dzień mieszanymi wynikami
• Aktualizacja aukcji obligacji skarbowych:
  • Słaby odbiór aukcji obligacji skarbowych na 61 miliardów dolarów 5-letnich.
  • Przyznana rentowność wynosi 4,055%, o 2 punkty bazowe wyżej od rentowności przed przetargiem, co sygnalizuje niskie zapotrzebowanie inwestorów.
  • Rentowność 10-letnich obligacji osiąga 4,171%, w porównaniu do zamknięcia we wtorek (23 stycznia) na poziomie 4,138%.
• S&P wzrasta w środę (24 stycznia).
• Sezon wyników ujawnia mieszane wyniki firm:
  • Netflix osiąga wzrost z powodu silnego wzrostu liczby subskrybentów.
  • AT&T spada.

The Guardian & Apple News:

• Wpływ Chin: Wysyłki iPhone'ów Apple'a spadły o 2,1% w IV kwartale 2023 roku. 
• Zmiany w UE: Apple dostosowuje się do przepisów w Brukseli, pozwalając na pobieranie aplikacji poza swoim sklepem.
• Dostosowania iPhone'a: Większy wybór przeglądarek, alternatywne płatności i opcje App Store. 
• Korzyści dla deweloperów: Akceptacja nowych warunków zmniejsza udział Apple'a z 15-30% do 10-20%.
• Aktualizacja akcji: Akcje Apple Inc. spadły o 0,17% do 194,17 dolarów.

Stopy procentowe

Wall Street Journal:

• Kluczowa stopa procentowa utrzymywana na rekordowo wysokim poziomie. 
• Stopa depozytowa utrzymana na poziomie 4% przez trzeci z rzędu posiedzenie.
• Drzwi otwarte na obniżki stóp wiosną. 
• Christine Lagarde: "Lekki spadek wzrostu płac jest kierunkowo dobry."
• Kluczowe dane oczekiwane w kwietniu-maju; Lagarde umniejsza daty.
• Widok analityka: Prawdopodobieństwo obniżki stóp przed latem rośnie.
• Euro maleje, akcje strefy euro wzrastają.

To sezon zarobków w USA, okres, który zaczyna się tydzień lub dwa po ostatnim miesiącu każdego kwartału, kiedy raporty zysków wszystkich dużych korporacji zaczynają napływać. 

Jak dotąd widzieliśmy kilka mocnych graczy, takich jak Tesla, którzy nie spełnili oczekiwań. 24 stycznia, gdy ogłosili swoje wyniki, Tesla odnotowała przychody za czwarty kwartał na poziomie 25,17 miliarda USD w porównaniu do szacunków rynkowych równych 25,87 miliarda USD.

Zyski technologiczne zdominowały nagłówki w zeszłym tygodniu, z producentem czipów ASML na czołowej pozycji, który odnotował 9% wzrost do 2 miliardów euro (2,17 miliarda USD) zysku netto. To przewyższyło oczekiwania analityków wynoszące 1,87 miliarda euro (2 miliardy USD). 

W tym tygodniu branża technologiczna ma ponownie zdominować wiadomości z raportami pięciu z Magnificent 7, które mają zostać opublikowane — Microsoft, Alphabet, Meta, Apple i Amazon. 

Czego się spodziewać?

Zyski Microsoftu za drugi kwartał (wtorek, 30 stycznia)

Oczekuje się, że Microsoft pokaże poprawę w swoim raporcie zarobków rok do roku, a Zacks Consensus Estimate wskazuje na możliwe 2,75 USD zysku na akcję. Przychody mają wzrosnąć o 15,7% w porównaniu do zarobków z drugiego kwartału 2023 roku i wynieść 61 miliardów USD. 

Wzrost w pierwszym kwartale w dużej mierze wynikał z kontynuacji siły chmury, która przekroczyła 31,8 miliarda USD w kwartalnych przychodach, według prezesa i dyrektora generalnego firmy Satya Nadelli.  

Z AI, będącym dużym składnikiem wzrostu pierwszego kwartału, dyrektor generalny mówił w swoim corocznym liście o swoim celu uczynienia ery AI 'realnym dla ludzi'. “Każde rozwiązanie dla klienta zostanie przekształcone na erę AI. I to jest dokładnie to, co już zaczęliśmy robić.“

Cena akcji wynosi 402,56 USD za akcję, a firma jest nowym członkiem klubu wartości rynkowej 3 bilionów USD.

Zyski Alphabetu za czwarty kwartał (wtorek, 30 stycznia)

Po wynikach za trzeci kwartał, kiedy Alphabet przewyższył oczekiwania Wall Street wynoszące 1,45 USD zysku na akcję, aby odnotować 1,55 USD zysku na akcję, przewiduje się, że biznes chmurowy zgłosi 1,60 USD zysku na akcję w czwartym kwartale. Zgodnie z Zacks Consensus Estimate, który prognozuje także przychody na poziomie 70,71 miliarda USD — co oznacza wzrost o 12% w skali roku.

Pozytywny raport o zarobkach za trzeci kwartał w dużej mierze był napędzany przez przychody z reklamy w wyszukiwarce i YouTube. Wzrosły one do 59,65 miliarda USD, z 54,48 miliarda USD rok wcześniej, co dało ogólny wzrost przychodów o 11% w kwartale. 

Z solidnym popytem na generatywną sztuczną inteligencję, Alphabet planuje dalszą integrację swojego czatu Barda we wszystkie swoje aplikacje i usługi. Firma planuje również wyzwać wyprawy AI Microsoftu w aplikacjach biurowych. Ma to na celu utrzymanie pozycji lidera rynku w aplikacjach biurowych, takich jak Google Sheets i Docs. Cena akcji wynosi 150,35 USD za akcję w momencie pisania.

Zyski Meta za czwarty kwartał (czwartek, 1 lutego)

Meta odnotowała znakomity wzrost w trzecim kwartale, w którym firma osiągnęła zyski na poziomie 4,39 USD za akcję, w porównaniu do prognozowanych zysków wynoszących 3,60 USD. W kwartale firma osiągnęła przychody na poziomie 34,15 miliarda USD, co oznacza wzrost o 23% w skali roku. 

Wyniki Meta za czwarty kwartał w czwartek mogą pokazać przychody na poziomie 38,82 miliarda USD oraz szacunkowy zysk na akcję wynoszący 4,80 USD. Oznaczałoby to wzrost o 20,7% w przychodach w skali roku, zgodnie z badaniami Zacks. 

194% wzrost akcji firmy w 2023 roku przyciągnął uwagę mediów, wspierany przez wzrost liczby aktywnych użytkowników, co przełożyło się na wzrost przychodów z reklam, który utrzymywał się od pierwszego do trzeciego kwartału. 

Mimo dużych strat ryzykownych w Reality Labs, strategie „Roku Wydajności” Zuckerberga przynoszą korzyści dzięki niższym kosztom operacyjnym i zwiększeniu inwestycji w AI, analitykę danych i funkcje takie jak Reels. Cena akcji wynosi 390,68 USD za akcję w momencie pisania, co oznacza wzrost o 11,21% w skali roku. 

Zyski Apple'a za pierwszy kwartał (czwartek, 1 lutego)

W czwartek zostanie również opublikowany raport o zyskach Apple'a za pierwszy kwartał. Mając na uwadze silną konkurencję z Chin, Apple zgłasza przychody na poziomie 89,5 miliarda USD w porównaniu do prognozowanych zysków wynoszących 89,28 USD. Przewiduje się, że Apple zgłosi przychody na poziomie 117,95 miliarda USD z zyskiem na akcję na poziomie 2,11 USD. 

Te prognozy Wall Street uwzględniają obawy inwestorów o słabym popycie w Chinach, gdzie Huawei jest silnym rodzimym konkurentem. Dzieje się tak częściowo z powodu rocznego spadku sprzedaży w 2023 roku, który sprawił, że Apple nie osiągnęło swojego rekordu z 2022 roku wynoszącego 394,33 miliarda USD w sprzedaży. 

W miarę zbliżania się do raportu o zyskach za czwarty kwartał, wiceprezydent Apple'a ds. środowiska, polityki i inicjatyw społecznych, Lisa Jackson, podkreśliła zaangażowanie firmy w neutralność węglową, podkreślając rozwój rosnącej linii produktów neutralnych pod względem węgla i przewidując wzrost popytu w przyszłości. 

„Osiągnęliśmy ważny kamień milowy, czyniąc najpopularniejszy zegarek na świecie neutralnym pod względem węgla — i będziemy dalej innowować, aby sprostać pilności sytuacji.”

Cena akcji wynosi 194,50 USD za akcję, a zysk od początku roku wynosi 3,93%, gdy Apple wkracza w ekscytujący projekt AI, który wprowadzi na rynek iPhone'y z możliwościami generatywnej AI. 

Zyski Amazonu za czwarty kwartał (czwartek, 1 lutego)

Amazon odnotował imponujący wzrost o 13% w trzecim kwartale, co pozwoliło na osiągnięcie przychodów w wysokości 143,1 miliarda USD, w porównaniu do 127,1 miliarda USD w trzecim kwartale 2022 roku. 

Analitycy Factset prognozują raport o zyskach za czwarty kwartał 2023 roku, który ma wskazywać przychody w wysokości 165,9 miliarda USD oraz zysk w wysokości 0,79 USD na akcję. Pomimo pozycji rynkowej firmy w zakresie usług chmurowych oraz e-commerce, inwestorzy obawiają się, że firma może nie być w pole position, aby odnieść duże zyski w erze generatywnej AI. 

Z umową wartą 4 miliardy USD z Anthropic w ręku, Amazon szykuje się do wyścigu AI, gdyż firma stara się zwiększyć przychody i poprawić swoje usługi AWS. Cena akcji wynosi obecnie 156,87 USD w momencie pisania, z zyskiem o 3,52% od początku roku. 

Akcje Magnificent 7 prawdopodobnie będą dominować w wiadomościach finansowych w tym tygodniu. Inwestorzy powinni śledzić raporty zysków każdej z tych firm, aby zobaczyć, czy spełnią, czy też przekroczą przewidywania zysku na akcję i przychodów. Zaskoczenia w zyskach, które oznaczają przekroczenie lub niedobór przewidywanych wartości, mogą powodować zmienność w akcjach tej firmy. 

W najnowszym Market Radar odkrywamy wpływ kluczowych decyzji banków centralnych na parę walutową GBP/USD. W tym tygodniu skupiamy się na decyzjach dotyczących stóp procentowych:

• Federalny Komitet do spraw Otwartego Rynku (FOMC)
• Bank Anglii (BOE)

Bądź na bieżąco z naszym cotygodniowym przeglądem rynku w Market Radar.