Еженедельный обзор рынка — 14 марта 2022 года

Forex

На протяжении недели EUR/USD торговался на основе настроений, закончившись около $1,09. Хотя настроение на протяжении большей части недели было мрачным, в пятницу, 11 марта 2022 года, оно улучшилось после того, как президент России Владимир Путин заявил, что "определенные позитивные изменения" произошли в переговорах с Украиной. С другой стороны, президент Владимир Зеленский заявил, что победа требует времени и терпения.  

В четверг, 10 марта 2022 года, США опубликовали индекс потребительских цен за февраль, который вырос на 7,9% в годовом исчислении, как и ожидалось, но остался на много десятилетий высоком уровне. Основной показатель был опубликован за неделю до заседания Федеральной резервной системы США по монетарной политике. Важно отметить, что ожидается, что центральный банк повысит процентные ставки в первый раз с 2018 года, и от политиков ожидают намеков на более быстрый темп увеличения в 2022 году. Согласно месячным данным, уровень немедленной поддержки находится около $1,0953, где пара пересекает 23,6% коррекции упомянутого падения. Следующей возможной медвежьей целью ниже последующей является $1,0817. Быки могут обрести уверенность, если пара превысит $1,1036 на уровне 38,2% коррекции, затем $1,1104 на уровне 50% коррекции.

Помимо восточноевропейского кризиса, на этой неделе Европейский центральный банк объявил о своей монетарной политике. Как и ожидалось, ЕЦБ оставил свои ставки без изменений, но объявил, что Программа покупки активов (APP) будет свёрнута раньше, чем ожидалось, в третьем квартале этого года. APP будет составлять 40 миллиардов евро в апреле, 30 миллиардов в мае и 20 миллиардов в июнь. Президент Кристин Лагард заявила, что инфляция, вероятно, стабилизируется, с целью центрального банка снизить её до 2% в среднесрочной перспективе, и что вторжение Москвы в Украину является знаковым моментом для Европы, оказывая значительное влияние на экономическую деятельность и инфляцию. В результате центральный банк пересмотрел свой прогноз роста в сторону понижения и предсказал рост инфляционных давления.

Доллар США, с другой стороны, снова начал расти по отношению к британскому фунту. На прошлой неделе пара GBP/USD достигла нового минимума 2022 года, закрывшись на самом низком уровне с ноября 2020 года. Война между Россией и Украиной сильно сказалась на фунте, толкнув GBP/USD до $1,30.

USD/JPY преодолел свой максимум 2022 года ¥116,35, достигнув четырехлетнего максимума в пятницу, 11 марта 2022 года. Этот импульс был вызван сочетанием факторов. Обычно в периоды геополитической неопределенности японская иена укрепляется из-за своего "безопасного" статуса. Однако с момента вторжения в Украину японская иена стала довольно разочаровывающей валютной парой для наблюдения из-за своей тенденции к боковой торговле.

Поскольку Япония импортирует примерно 80% своего потребления нефти, рост цен на нефть увеличит затраты на импорт, оказывая давление на иену. В то время как доллар США получает спрос как безопасный актив и остаётся высоким с тех пор, как FOMC начал обсуждать возможность повышения ставок в марте 2022 года в ответ на многодесятилетнюю инфляцию.

Сырьевые товары

Золото торгуется около уровня $1 975, перед торговой сессией в воскресенье. Есть вероятность, что первоначальный спад желтого метала был вызван событиями в мирных переговорах между Украиной и Россией. Однако, комментарии в выходные из Москвы и Киева указывают на то, что политические деятели далеки от готовности отступить. Более высокая доходность казначейств США, а также пессимизм по поводу ситуации с коронавирусом в Китае также могут давить на рыночные настроения, а также на цены на золото.

Хотя обсуждается остановка производства золота, растущий спрос на золото в Индии, а также опасения по поводу инфляции сохраняют желтый металл в центре внимания быков.

Цены на золото остались на 4% выше в этом месяце. Желтый металл также выигрывает от более высокой волатильности на фондовых рынках, что повышает его привлекательность как безопасного актива. Пока трейдеры будут внимательно следить за решениями ФРС относительно ставок, текущая и быстро меняющаяся ситуация в Украине может затмить заседание FOMC. Большая часть этого объясняется экономической неопределенностью, которая затронула мировую экономику.

График выше показывает, что золото в настоящее время торгуется ниже 50 SMA и 100 SMA на уровнях $1 978,48 и $1 986,30 соответственно. Недавний спад может быть технической коррекцией в ответ на резкое ралли, начавшееся в начале февраля.

Цены на нефть упали утром в воскресенье, 13 марта 2022 года, продливая спад прошлой недели, когда один из официальных лиц США заявил, что Россия может быть готова участвовать в серьезных переговорах по Украине.

А на последней сессии в воскресенье, 13 марта 2022 года, цены на нефть WTI остаются под давлением на уровне примерно $105,00 после недавнего 14-летнего максимума. Чёрное золото отреагировало на возросший оптимизм рынка в связи с переговорами о мире между Россией и Украиной и надеждой на то, что США и Китай могут разрешить свои противоречия.

Криптовалюты

На прошлой неделе рынки криптовалют не смогли удержать gains, так как опасения по поводу глобальной инфляции и геополитического кризиса России и Украины повлияли на настроения. За исключением Avalanche, практически все ведущие альткоины торговались в минус в пятницу, 11 марта 2022 года. Биткойн и BNB упали на 6%, а Эфир, вторая по величине криптовалюта, упала на 5%.

Биткойн торговался боком более месяца без каких-либо крупных прорывов. Он все чаще тестировал сильные зоны спроса $34 200 – $34 400 и важные зоны предложения $45 500 – $45 800. Исходя из перечисленных уровней поддержки и сопротивления, трейдеры должны ожидать крупных прорывов.

Крупнейшая в мире криптовалюта в настоящее время торгуется примерно за $39 190. На техническом графике выше Биткойн находит свой основной уровень поддержки около $38 536 на уровне 38,2% коррекции. Ниже этого вторичная поддержка для Биткойна составляет $37 050 на уровне 23,6% коррекции. На верхней стороне первый уровень сопротивления расположен около 39 740 на уровне 50% коррекции, а затем $40 945 на уровне 61,8% коррекции.

На недельном таймфрейме производительность Биткойна составила снижение на 7,8%. Очередная поздняя распродажа произошла, когда трейдеры решили заранее зафиксировать свои позиции, учитывая риск нарастания напряженности и дополнительной волатильности на выходных для крипторынков.

Общая капитализация мирового криптовалютного рынка упала до $1,72 триллиона в пятницу, 11 марта 2022 года, что соответствует потере почти 5% за 24 часа. Тем временем общие объемы торгов криптовалютами упали на 9% до примерно $88,9 миллиарда.

Индексы США 

‍

Фондовые рынки завершили волатильную неделю смешанными результатами после того, как поздние gains преобразовались в убытки в пятницу, 11 марта 2022 года, после дипломатического прогресса между Россией и Украиной.

Индекс Доу-Джонса вырос на 126,8 пункта на прошлой неделе, показав увеличение на 0,39%. Тем временем индекс S&P 500 остался на уровне около 4 204, в то время как индекс Nasdaq Composite упал на -17,55%. Все три основных индекса завершили неделю с gains, но завершили распродажей. 

Мировые рынки продолжили испытывать трудности с экономическими и финансовыми последствиями конфликта между Россией и Украиной. Тем не менее, рыночные настроения, похоже, изменились от крайне тревожного к чему-то, напоминающему озабоченность.

Цены на десяти-летние казначейские облигации США упали в пятницу, 11 марта 2022 года, повысив доходность выше 2% по сравнению с марте на уровне 1,73%. Когда трейдеры переходили на облигации во время вторжения России, а затем выходили снова после того, как заголовки начали смягчаться, рост доходности был ударом по технологическим акциям и Nasdaq Composite. 

Эффективная доходность казначейских облигаций США близка к своему пиковому уровню с начала пандемии, и любое движение выше этого уровня может сигнализировать о устойчивом росте. Более того, это будет ударом для высокоростовых технологических компаний, так как более высокая доходность долгосрочных облигаций вмешивается в стоимость будущих прибылей.

На этой неделе внимание также переключится обратно на Федеральную резервную систему, которая, как ожидается, повысит свою ключевую процентную ставку на квартал процентного пункта на двухдневном заседании по политике в среду, 16 марта 2022 года. Более важно, рынки будут внимательно следить за прогнозами политиков о том, насколько далеко ставки могут подняться в этом году и в 2023 и 2024 годах, чтобы обуздать инфляционное давление.

Торгуйте на финансовых рынках с опционами и Multipliers на Deriv Trader или CFD на Deriv X финансовых счетах и Deriv MT5 финансовых и финансовых STP счетах.