Wöchentlicher Marktbericht – 24. Januar 2022

Forex

In der letzten Woche stieg der US Dollar Index um etwa 0,40%, wobei der DXY bei 95,60 vor dem Freitagsschluss gehandelt wurde. Trotz dieses Anstiegs bleibt der Index innerhalb des Bereichs, der im Januar zu sehen war, und nun richtet sich der Fokus auf die Zinserklärung der Federal Reserve in der nächsten Woche, während die breitere Rallye für 2021 auf der Kippe steht.

So reagierten unsere Top-Paare auf diesen Anstieg:

• USD/JPY nähert sich seinem monatlichen Tief von ¥113,38, während die globalen Aktienmärkte fallen. In der Zwischenzeit könnte die Zinspolitik der Federal Reserve die Aussichten für die Währung in naher Zukunft verändern, da sie sich auf eine normalisierte Geldpolitik vorbereitet. Die geldpolitischen Entscheidungen der USA könnten USD/JPY unterstützen, da die Federal Reserve wahrscheinlich die Zinsen in den nächsten Monaten erhöhen wird und auch ihre Ausstiegsstrategie erklärt.
• Nach den jüngsten Gewinnen scheint EUR/USD in seine Komfortzone zurückgekehrt zu sein – nur ein paar Pips über der $1,1300-Marke. Am Dienstag, dem 18. Januar 2022, fiel das Paar am meisten, als die US-Händler an ihre Schreibtische zurückkehrten und die Renditen der Staatsanleihen auf ein Niveau drückten, das seit Februar 2020 nicht mehr gesehen wurde.
  
• Nachdem GBP/USD vier Wochen in Folge gewonnen hatte, verlor es in der letzten Woche fast 1% nach den enttäuschenden Einzelhandelsdaten vom Freitag, die dazu führten, dass das britische Pfund weiterhin an Interesse verlor. Der US-Dollar hatte Schwierigkeiten gegen fallende Renditen der US-Staatsanleihen, jedoch belasteten risikoscheue Marktbedingungen das Pfund vor dem Wochenende.
• Das GBP/JPY-Paar hielt seinen Abwärtstrend aufrecht und fiel während der asiatischen Sitzung auf ein Drei-Wochen-Tief um die ¥154,45. Dies ist der siebte Tag eines negativen Trends, der hauptsächlich durch die wiederbelebte Nachfrage nach dem sicheren Hafen Yen befeuert wird.

Fallende Renditen der US-Staatsanleihen erschwerten es dem Greenback, seine Rivalen vor dem Wochenende zu übertreffen. Die Zinspolitik des Federal Open Market Committee (FOMC) ist jedoch für Mittwoch, den 26. Januar 2022, angesetzt. Die Händler hoffen auf klarere Hinweise zu bevorstehenden Zinserhöhungen und preisen eine erste Zinserhöhung für März 2022 sowie mindestens 3 Erhöhungen im Laufe des Jahres ein.

Rohstoffe

Gold und Silber erreichten am Donnerstag, dem 20. Januar 2022, Zwei-Monats-Hochs, angetrieben von Inflationsängsten und zunehmenden Spannungen zwischen Russland und der Ukraine. Am Donnerstag Nachmittag wurde Gold bei $1,841 pro Unze gehandelt. Abgesehen von Gold stieg Silber in der letzten Woche um 2,1% auf $24,63 pro Unze, während Platin und Palladium ihre Gewinne aus den vorherigen Rallyes ausweiteten.

Derzeit liegt das primäre Unterstützungsniveau für Gold bei $1,765 bei einer Retracement von 23,6%. Das gelbe Metall setzt seinen Aufwärtsmomentum fort und hat bereits seinen ersten wichtigen Widerstand um $1,824 durchbrochen. In der Zwischenzeit liegt sein neues Widerstandsniveau bei $1,765 auf dem 50%-Retracement-Niveau.

„Da alle Indikatoren darauf hindeuten, dass die Inflation weiterhin problematisch bleibt und die Rohölpreise hoch bleiben, könnten die Goldpreise in diesem Jahr $2,000 pro Unze erreichen“, sagte Jim Wyckoff, Senior Market Analyst bei Kitco News.

Mit dem US-Dollar-Index, der sich stabilisiert, und der Inflation, die weiterhin im Mittelpunkt der Diskussion steht, erlebt Gold eine unerwartete Rallye, während Händler sich in sichere Anlagen flüchten, während Krypto und risikobehaftete Technologie leiden. Im Moment profitieren andere Edelmetalle von der aktuellen risikoscheuen Marktstimmung.

Kryptowährungen

In der letzten Woche erlitt der Kryptowährungsmarkt erhebliche Verluste, als der US-Aktienmarkt stark fiel. Die Wall Street hatte am Donnerstag, dem 20. Januar 2022, eine schwache Leistung, was zu einem Verkauf führte, der fast $150 Milliarden vom Kryptomarkt tilgte. Da die Federal Reserve auch Pläne angedeutet hat, ihre Bilanz zu reduzieren und die Zinsen zu erhöhen, reagierten die Händler anscheinend, indem sie ihre Positionen in riskanteren Anlagen abgaben. Kryptowährungen, die für ihr hohes Risiko und ihre hohe Volatilität bekannt sind, wurden in die Liste aufgenommen.

Bitcoin fiel in der Woche um 15% und wurde am Freitagnachmittag um die $36,000-Marke gehandelt. Die weltweit führende Kryptowährung wurde fast 50% unter ihrem vorherigen Rekordhoch von $69,000 im letzten November gehandelt. In der Zwischenzeit fiel Ethereum um mehr als 20% und wurde nahe $2,500 gehandelt.

Derzeit um die $35,500 gehandelt, könnte Bitcoin Unterstützung um sein erstes Unterstützungsniveau von $30,750 bei 38,2% Retracement finden. Auf der Oberseite liegt das primäre Widerstandsniveau von Bitcoin bei $37,250 bei 50% Retracement. Wenn dieses Niveau durchbrochen wird, würde sein sekundäres Widerstandsniveau von $43,700 aktiviert werden.

Das allgemeine Wachstum von Bitcoin kann auf seine Verwendung als Absicherung gegen die Inflation zurückgeführt werden, die durch das $2 Billionen Covid-Stimuluspaket der US-Regierung verursacht wurde. Da die Inflation jedoch jetzt das höchste jährliche Tempo in 4 Jahrzehnten erreicht hat, glauben Analysten, dass die Risiken einer aggressiveren Federal Reserve das Wachstum von Bitcoin in diesem Zeitraum belasten werden.

Es ist wichtig zu beachten, dass die Regulierungsbehörden auch gegen Kryptowährungen vorgehen, wobei China alle krypto-bezogenen Aktivitäten verboten hat und US-Politiker Einschränkungen für bestimmte Marktaspekte umsetzen. Dies stellt natürlich eine noch größere Bedrohung für das langfristige Wachstum dezentraler digitaler Währungen dar.

US-Indizes

US-Indizes sind nun seit 3 Wochen aufgrund von Ängsten vor steigenden Zinssätzen und deren Auswirkungen auf Wachstumssektoren gefallen.

Da sich das Zinsumfeld geändert hat, haben sich die Führer des Aktienmarktes verschoben, da die schwache Leistung des Technologiesektors die Indizes fallen ließ. Dies führte dazu, dass Händler von risikobehafteten Aktien zu defensiven Aktien wechselten.

Ein weiterer beitragender Faktor ist die Rendite der 10-jährigen Staatsanleihen, die am Mittwoch, dem 19. Januar 2022, ihr höchstes Niveau seit 2019 erreichte, nur um am folgenden Tag aufgrund des schwächeren als erwarteten Arbeitslosenantragsberichts zu fallen. Der Aktienmarkt wurde kürzlich erschüttert, da die Zinssätze seit Anfang Dezember um mehr als 0,5% gestiegen sind, obwohl die Raten im historischen Vergleich immer noch relativ niedrig sind.

Darüber hinaus sprang die kurzfristige Volatilität im US-Aktienmarkt in der Woche um mehr als 50% und erreichte am Freitag, dem 21. Januar 2022, ihr höchstes Niveau seit dem Höhepunkt Anfang Dezember, nachdem die Omicron-Variante von Covid-19 aufgetreten war. In der letzten Woche stieg auch der CBOE Volatilitätsindex, auch bekannt als VIX, von etwa 19 auf fast 29 – diese Werte deuten auf erhöhte Volatilität und Unsicherheit hin. 

In dieser Woche liegt der Fokus auf der Federal Reserve, wo die Mitglieder möglicherweise enthüllen könnten, wie viele Zinserhöhungen sie in diesem Jahr planen, um die Inflation zu kontrollieren.

Handeln Sie die Finanzmärkte mit Optionen und Multiplikatoren auf DTrader oder CFDs auf Deriv X Finanzkonto und Deriv MT5 Finanz- und Finanz-STP-Konten.